ביום שני, ג'יי פי מורגן צ'ייס עדכנה את עמדתה לגבי Southern Copper (NYSE:SCCO), כאשר שדרגה את המניה מ"תת-משקל" ל"ניטרלי" והעלתה את מחיר היעד ל-92.50 דולר, עלייה ממחיר היעד הקודם של 68.00 דולר.
ההתאמה משקפת את ההכרה של החברה בחשיפה המשמעותית של Southern Copper לנחושת, כאשר כ-85% מהכנסותיה נובעות מהמתכת, מה שהופך אותה למועמדת מובילה עבור משקיעים המחפשים להשקיע בנחושת.
החברה הציגה ביצועים חזקים, עם תשואה של 36.7% בשנה האחרונה, ושומרת על ציון בריאות פיננסית חזק על פי ניתוח InvestingPro.
הרציונל מאחורי השדרוג מיוחס לפרמיה העקבית של Southern Copper מעל מתחרותיה, כאשר היא נסחרת ב-9-10 פעמים EV/EBITDA, בעוד שמתחרותיה מוערכות בדרך כלל במחצית מהכפולה הזו. מדדים עדכניים מ-InvestingPro מראים EV/EBITDA של 14.0x ויחס P/E של 26.1x, מה שמצביע על כך שהמניה נסחרת מעל לממוצע ההיסטורי שלה.
הפרמיה הזו מוצדקת על ידי מעמדה של Southern Copper כנכס מייצג מוביל להשקעות בנחושת, בדומה לקרן סל (ETF) ייעודית לנחושת. עבור משקיעים המחפשים תובנות הערכה מעמיקות יותר, InvestingPro מציע 12 מדדי מפתח ועצות נוספות.
האנליסט מג'יי פי מורגן צ'ייס מכיר בהוספת פרויקט Tia Maria להערכות שלהם, יחד עם תחזית חיובית למחירי הנחושת, כבסיס לדירוג המשודרג.
מחיר היעד המעודכן של 92.50 דולר למניה, שנקבע לדצמבר 2025, מצביע על ירידה צפויה של 8% ממחירי המניות הנוכחיים. ראוי לציין למשקיעי הכנסה, החברה מציעה תשואת דיבידנד של 2.79% ושמרה על תשלומי דיבידנד במשך 29 שנים רצופות.
החשיפה הגבוהה של Southern Copper לנחושת היא גורם מרכזי בהערכת השווי שלה ובאטרקטיביות שלה למשקיעים. ביצועי החברה קשורים באופן הדוק למחיר ולביקוש לנחושת, שהיא מתכת תעשייתית מפתח המשמשת במגוון סקטורים.
מחיר היעד המעודכן ודירוג המניה על ידי ג'יי פי מורגן צ'ייס מרמזים על תחזית ניטרלית ל-Southern Copper, כאשר ניתוח החברה מצביע על כך שמחיר המניה של החברה עשוי להיות בעל פוטנציאל עלייה מוגבל בטווח הקרוב בהתבסס על תנאי השוק הנוכחיים.
בחדשות אחרות לאחרונה, Southern Copper Corp. דיווחה על רווחי הרבעון השלישי שלה, שעלו על ציפיות האנליסטים, אם כי ההכנסות שלה היו מעט מתחת להערכות. החברה רשמה רווח מתואם למניה של 1.15 דולר ברבעון השלישי, עולה על קונצנזוס האנליסטים של 1.11 דולר. עם זאת, ההכנסות לאותה תקופה הסתכמו ב-2.93 ביליון דולר, מעט מתחת ל-2.94 ביליון דולר המוערכים.
אנליסטים של Citi ציינו כי ה-EBITDA של הרבעון השלישי בסך 1.7 ביליון דולר תאם את ציפיותיהם. הם הדגישו כי ייצור הנחושת הכרויה עלה ב-12% לעומת השנה שעברה ו-5% לעומת הרבעון הקודם, מה שמסמן את הרבעון הטוב ביותר מאז 2020 בזכות שיפור בדרגות הן במקסיקו והן בפרו. החברה מחזיקה כרגע בדירוג מכירה על מניות Southern Copper.
בהתפתחויות אחרות, Southern Copper בוחנת את תקציב ההון ההיסטורי שלה לפרויקט Tia Maria, העומד כרגע על 1.4 ביליון דולר. עדכון לתקציב צפוי עד סוף השנה. החברה גם מתכננת להתחיל בפעילויות בנייה, הכשרה והזזת עפר בחודשים הקרובים, כאשר הבנייה צפויה להתחיל ב-2025.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.