ביום שלישי, מחיר היעד של Semtech Corp. (NASDAQ:SMTC) הועלה על ידי Stifel מ-58.00$ ל-65.00$, כאשר החברה שמרה על דירוג קנייה למניה. ההחלטה הגיעה בעקבות תוצאות כספיות חזקות של Semtech ברבעון השלישי של שנת הכספים 2025, שהסתיים באוקטובר, אשר עלו על הציפיות עם גידול של 1.6% בהכנסות ורווח למניה (EPS) לא-GAAP גבוה ב-0.03$ מהצפוי.
התחזית של החברה לרבעון הרביעי של שנת הכספים 2025, המסתיים בינואר, נראית גם היא מבטיחה, עם תחזית הכנסות ממוצעת של 250.0 מיליון $. סכום זה גבוה ב-5.6% לעומת הרבעון הקודם ו-8.7% גבוה יותר מההערכה הקודמת של Stifel שעמדה על 230.0 מיליון $. הרווח למניה הלא-GAAP הממוצע נקבע על 0.32$, גבוה ב-0.13$ מההערכות הקודמות, בזכות שיפור במרג'ין הגולמי הלא-GAAP ובמרג'ין התפעולי.
ההצלחות האחרונות של Semtech כוללות את הגדלת הייצור של מוצר ה-Active Copper Cable (ACC) Copper Edge החדש שלה עבור פלטפורמת Blackwell של NVDA. מוצר זה תרם להכנסות של מיליוני דולרים בודדים ברבעון השלישי וצפוי להמשיך לצמוח ברבעון הרביעי, עם צמיחה מתונה יותר לאורך שנת הכספים 2026.
בנוסף, צפוי כי המגזר התעשייתי יצמח מרבעון לרבעון, בזכות המשך העוצמה בהזמנות LoRa ו-IoT סלולרי. למרות שצפויה ירידה עונתית במגזר הצרכני היוקרתי, פעילות עיצוב חזקה עבור Consumer TVS (הגנה) ו-PerSe (חישת קרבה) נמשכת.
החברה ציינה גם את הביצוע העקבי של Semtech והתמקדותה בחיזוק המאזן כגורמים התורמים לתחזית החיובית. מחיר היעד המעודכן ל-12 חודשים של 65$ מבוסס על יחס שווי תפעולי למכירות (EV/S) של 5.7x, המשקף את הערכות Stifel המוגדלות לשנת הלוח 2025.
בחדשות אחרות לאחרונה, Semtech Corporation עושה צעדים משמעותיים בשוק עם ביצועים פיננסיים חזקים ויוזמות אסטרטגיות. הדוח הכספי האחרון של החברה הראה צמיחה בכל המגזרים, עם דגש על מגזרי מרכז הנתונים והתשתיות.
המכירות נטו של Semtech ברבעון השלישי של שנת הכספים 2025 הגיעו ל-236.8 מיליון $, עלייה רבעונית של 10%, כאשר מגזרי מרכז הנתונים והתשתיות ראו זינוק במכירות של 58% ו-24% בהתאמה. המרג'ין הגולמי של החברה השתפר גם הוא ל-52.4%, וההכנסה תפעולית הגיעה ל-43.4 מיליון $.
אנליסטים מ-Northland, Needham ו-Baird הביעו ביטחון במסלול הצמיחה של Semtech. Northland העלתה את מחיר היעד למניות Semtech ל-60$, Needham העלתה את מחיר היעד של Semtech ל-70$, שתיהן שומרות על דירוג חיובי, בעוד ש-Baird חזרה על דירוג Outperform עם מחיר יעד יציב של 80.00$. התאמות אלה משקפות את המיצוב החזק של Semtech בשוק והפוטנציאל להמשך צמיחה בתחום המתפתח של טכנולוגיית AI ותשתיות הקשורות למרכזי נתונים.
Semtech החלה במשלוחים בהיקף גדול של מוצרי CopperEdge 200G Linear Redrivers ליישומי ACC ומקבלת הזמנות ראשוניות לבדיקה והסמכה עבור מוצרי LPO שלה. התפתחויות אלה צפויות לתרום להכנסות של Semtech עד סוף שנת הכספים 2026. אלו הן התפתחויות אחרונות המצביעות על המיקוד האסטרטגי של Semtech במוצרים בעלי מרג'ין גבוה ומוכווני צמיחה ויכולתה להפיק את המקסימום מהביקושים המתרחבים של שוק מרכזי הנתונים.
תובנות InvestingPro
הביצועים האחרונים של Semtech Corp. והתחזית החיובית נתמכים עוד יותר על ידי נתונים ותובנות בזמן אמת מ-InvestingPro. שווי השוק של החברה עומד על 4.02 ביליון $, המשקף את אמון המשקיעים בפוטנציאל הצמיחה שלה. טיפים של InvestingPro מדגישים כי 8 אנליסטים עדכנו כלפי מעלה את תחזיות הרווח שלהם לתקופה הקרובה, בהתאמה לתחזית האופטימית של Stifel לגבי הביצועים העתידיים של Semtech.
המניה הראתה מומנטום משמעותי, עם החזר חזק של 17.53% בחודש האחרון ו-231.31% מרשימים בשנה האחרונה. זה מתיישב עם אזכור התוצאות החזקות של Semtech ברבעון השלישי והתחזית החיובית לרבעון הרביעי בכתבה. בנוסף, המניה נסחרת קרוב לשיא השנתי שלה, כאשר מחירה עומד על 99.44% מהשיא השנתי, מה שמצביע על התלהבות מתמשכת של המשקיעים.
בעוד שיחס המחיר לרווח (P/E) של החברה הוא כרגע שלילי ועומד על -3.9, אנליסטים צופים כי Semtech תהיה רווחית השנה, מה שעשוי להצדיק את העלאת מחיר היעד האחרונה על ידי Stifel. ראוי לציין כי ההכנסות של Semtech ב-12 החודשים האחרונים היו 815.31 מיליון $, עם מרג'ין רווח גולמי של 49.83%, המדגיש את יכולתה של החברה לשמור על מרג'ינים בריאים למרות האתגרים.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע טיפים ותובנות נוספים, עם 13 טיפים נוספים זמינים עבור Semtech Corp. אלה יכולים לספק הקשר נוסף לבריאות הפיננסית של החברה ולפרספקטיבות הצמיחה שלה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.