ביום שלישי, טרויסט סקיוריטיז התאימה את מחיר היעד עבור On Holding AG (NYSE: ONON), חברת ביגוד ספורטיבי, והעלתה אותו ל-61.00 דולר מהיעד הקודם של 58.00 דולר. החברה שמרה על דירוג "קנייה" למניה. למרות הירידה הכללית בשוק, כאשר ה-S&P 500 חווה ירידה של כ-1%, מניות On Holding AG ירדו בכ-2%. ירידה זו הגיעה למרות שהחברה דיווחה על תוצאות טובות מהצפוי והעלאת תחזיות, מה שבדרך כלל מצביע על ביצועים פיננסיים חזקים ותחזית עתידית אופטימית.
ההתאמה מגיעה לאחר תקופה בה On Holding AG הפגינה עמידות וצמיחה משמעותיות. החברה חוותה מגמות ביקושים חזקות במגוון אזורים, ערוצים וקטגוריות מוצרים. האנליסטים מאמינים כי הצמיחה צפויה להאיץ עוד יותר ברבעון הרביעי של השנה. טרויסט סקיוריטיז מייחסת את המומנטום החיובי הזה להכרה מוגברת במותג, שנתמכה בגורמים כמו החשיפה של החברה במהלך האולימפיאדה והשותפות שלה עם הסלבריטאית זנדאיה.
הפרשנות של האנליסט הדגישה את ההצלחה של השקות המוצרים האחרונות של On Holding AG, שהתקבלו היטב על ידי הצרכנים. מוצרים חדשים אלה תרמו לגיוון המגוון של החברה, מה שחיזק את ביטחון האנליסט בקיימות של מגמות הצמיחה של החברה.
טרויסט סקיוריטיז הביעה אופטימיות לגבי המסלול של On Holding AG, למרות האתגרים שמציבים רוחות הנגד של שערי החליפין. היכולת של החברה לעלות על הציפיות ולשמור על ביקוש חזק בכל תיק המוצרים שלה מרמזת על תבנית צמיחה יציבה התומכת במחיר היעד המעודכן של 61.00 דולר.
בחדשות אחרות לאחרונה, On Holdings AG דיווחה על תוצאות שיא לרבעון השלישי של 2024, כאשר המכירות נטו הגיעו ל-636 מיליון פרנק שוויצרי, עלייה של 33% בהשוואה לשנה שעברה. המגזר הישיר לצרכן (D2C) של החברה ואזור APAC, בפרט סין, ראו צמיחה משמעותית, שתרמה לעלייה הכוללת במכירות. החברה השוויצרית לנעליים וביגוד העלתה גם את תחזית הצמיחה במכירות נטו לשנת 2024 המלאה מ-30% ל-32%, וצופה מכירות נטו של לפחות 2.29 ביליון פרנק שוויצרי.
המודעות למותג של On Holdings AG הוכפלה בארה"ב ושולשה בפריז, בתמיכת נוכחות אולימפית חזקה ותמיכת סלבריטאים. החברה השיגה מרווח רווח גולמי של 60.6% ומרווח EBITDA מתואם של 18.9%. למרות ירידה בצמיחת חנויות הסיטונאות, החברה מכרה מעל מיליון זוגות נעליים בשבוע אחד, לראשונה בהיסטוריה שלה.
התפתחויות אחרונות אלה מצביעות על מסלול צמיחה חזק עבור On Holdings AG, המונע על ידי שיווק אסטרטגי, חדשנות במוצרים ומיקוד במכירות ישירות לצרכן. החברה צופה המשך ביצועים חזקים ברבעון הרביעי, בהובלת חוזק ה-D2C ונוכחות מותג חזקה. כחלק מהאסטרטגיה ארוכת הטווח שלה, On Holdings AG מתכננת לשמור על מרווח רווח גולמי מעל 60% ומרווח EBITDA מתואם של 18% במהלך השנתיים הקרובות, כאשר ההשקעות מתמקדות בחדשנות וקיימות.
תובנות InvestingPro
הביצועים האחרונים של On Holding AG מתיישרים עם מספר מדדים ותובנות מפתח מ-InvestingPro. צמיחת ההכנסות של החברה של 28.49% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024 תומכת באופטימיות של טרויסט סקיוריטיז לגבי האצת הצמיחה. זה מחוזק עוד יותר על ידי טיפ של InvestingPro המציין כי האנליסטים צופים צמיחה במכירות בשנה הנוכחית.
מרווח הרווח הגולמי של החברה של 59.97% ראוי לציון במיוחד, כאשר טיפ של InvestingPro מדגיש את מרווחי הרווח הגולמי המרשימים של On Holding. מדד רווחיות חזק זה מדגיש את יכולתה של החברה לשמור על כוח תמחור ויעילות, גם כשהיא מרחיבה את קו המוצרים שלה ואת נוכחותה בשוק.
המניה של On Holding הראתה ביצועים יוצאי דופן, עם תשואה כוללת של 95.95% במחיר במהלך השנה האחרונה. זה מתיישר עם הטיפ של InvestingPro המציין תשואה גבוהה במהלך השנה האחרונה ומסחר קרוב לשיא של 52 שבועות. המחיר הנוכחי של המניה של 52.71 דולר קרוב לשווי ההוגן של 54.96 דולר על פי יעדי האנליסטים, מה שמרמז כי השוק מכיר בפוטנציאל הצמיחה של החברה.
עבור משקיעים המחפשים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית והמעמד בשוק של On Holding AG, InvestingPro מציע 21 טיפים נוספים, המספקים ניתוח מקיף לצורך קבלת החלטות השקעה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.