ביום שישי, סיטי שמרה על דירוג הקנייה שלה למנית סטוק של מהינדרה ומהינדרה בע"מ (MM:IN) (OTC: MAHMF) אך הורידה את מחיר מטרה למניה ל-3,520 רופי הודי מ-3,590 רופי הודי. עדכון זה מגיע בעקבות תוצאות הרבעון השני של שנת הכספים 2025 של החברה, אשר עלו על הציפיות, בזכות ביצוע חזק הן במגזר ציוד החקלאות והן במגזר הרכב.
החברה חוותה צמיחה חזקה בנפח המכירות הקמעונאיות במהלך עונת החגים, מה שהוביל לתחזית ביקוש חיובית. ההנהלה עדכנה את תחזית נפח התעשייה של הטרקטורים לשנת הכספים 2025 לעלייה של 6-7% בהשוואה לשנה שעברה, עלייה מהתחזית הקודמת של 5%. בנוסף, במגזר רכבי השטח (UV), אסטרטגיות התמחור האחרונות הגדילו את הנפחים תוך שמירה על מרג'ין הרווח.
למרות ההתפתחויות החיוביות, סיטי ציינה לחצי מרג'ין פוטנציאליים בטווח הקצר הקשורים להשקת רכבים חשמליים (BEVs). עם זאת, החברה העלתה את תחזיות ההכנסות וה-EBITDA עבור מהינדרה ומהינדרה. אולם, בשל עלייה בעלות הון וירידה בהכנסות אחרות, סיטי הורידה מעט את תחזיות הרווח ב-0-2% לשנות הכספים 2025-2027.
התאמת מחיר מטרה המבוסס על שיטת סכום החלקים (SOTP) ל-3,520 רופי הודי מ-3,590 רופי הודי לוקחת בחשבון גם את מחירי המניות העדכניים של החברות הבנות הרשומות של מהינדרה ומהינדרה. הפרשנות של האנליסט מצביעה על כיול מחדש של התחזית הפיננסית לחברה, תוך התחשבות הן במגמות המכירות החיוביות והן בהתאמות הפיננסיות הצפויות בשנים הקרובות.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.