| גבי דיאמנט, מנכ''ל Deshe Analytics |
כאשר 2023 נמצאת מעבר לפינה, זה הזמן לסקור חברות שצפויות להפגין ביצועים טובים בעתיד הקרוב, תוך התחשבות בפוטנציאל הסקטור בו הן פועלות. הנה סקירה של שלוש מניות, כל אחת מענף אחר, שכדאי לשים לב אליהן, תוך התחשבות בצורך לפעול בזהירות בעקבות התנודתיות הנמשכת של השווקים.
| שירותי תקשורת | תקשורת אלחוטית
בשנת 2022, תעשיית הטלקומוניקציה האלחוטית עברה שינוי משמעותי. הופעתה של טכנולוגיית 5G והקפיצה הקוונטית הקשורה במהירות, בקצבי נתונים ויכולות תקשורת אפשרו חידושים בטכנולוגיות צרכניות. מכשירים לבישים ומושתלים, מכשירי בית חכמים, רכבים אוטונומיים וטכנולוגיות אחרות הפכו לדבר שבשגרה.
בנוסף, שחקנים חדשים הצטרפו לתעשייה, שכן חברות נוספות ניסו לנצל את הביקוש הגובר למוצרים ושירותים מחוברים.הזרם הזה הגביר את התחרות ואילץ את השחקנים הקיימים להתמקד בפיתוח שירותים טובים וחסכוניים יותר.
בסך הכל, תעשיית הטלקומוניקציה האלחוטית מגלה נטייה להמשיך את המסלול החיובי שלה בשנים הבאות.
מכיוון שתעשיית הטלקומוניקציה היא אחד המיזמים המתפתחים ביותר בעולם העסקים, לפי ההערכות קצב הצמיחה השנתי הממוצע שלה יעמוד על 7.5% במהלך העשור הקרוב, ויגיע ל-2705.6 מיליון דולר.
טי-מובייל ארה"ב (NASDAQ:TMUS) הציגה מספר נתונים פיננסיים מרשימים שאמורים להפוך אותה לאטרקטיבית יותר מהמתחרות שלה בעתיד. באופן ספציפי, נתוני הצמיחה והערך שלה מצביעים על מאמצים רבים מתוכננים היטב, המייצרים ביצועים מרשימים.
החוזק היחסי הזה אמור לאפשר לטי מובייל ארה"ב להמשיך להציג ביצועים טובים גם בשוק קשה. הענקנו לטי מוביל יו אס דירוג 83 והמלצת BUY.
| טכנולוגיה | אבטחת סייבר
תאגידים ממשיכים להתמודד עם מספר אתגרי אבטחת סייבר. לפי IBM (NYSE:IBM), בשנת 2021, העלות לארגון שחווה פרצת נתונים הייתה בממוצע 4.2 מיליון דולר. בעולם הפוסט קוביד, כשיותר חברות נוטשות שרתים פיזיים ועוברים לענן ושירותי אירוח, יחד עם כוח עבודה היברידי במונחים של עבודה מהבית ו-on-premise - אתגר אבטחת הסייבר הופך יותר ויותר מורכב.
בשל גורמים אלה, התעשייה צפויה לצמוח ל-280 מיליארד דולר עד 2025, מה שמרמז על CAGR של כמעט 15%.
אם ניקח את פאלו אלטו נטוורקס (NASDAQ:PANW) לדוגמה, הדו"ח הכספי שפורסם ברבעון השלישי סיפק אינדיקטורים חיוביים רבים. נתוני הצמיחה וההכנסה שלהם מצביעים על כך שהנהלת החברה ממוקדת ביעדים הנכונים ומבצעת אותם היטב.
החוזק היחסי הזה אמור לאפשר לחברה להמשיך להציג ביצועים טובים גם בשוק קשה. לכן, החברה זכתה לציון כולל של 81 מתוך 100 וקיבלה המלצת BUY.
| צרכנות | E-Commerce
על פי ניתוח הדוח של חברות מסחר אלקטרוני, בהצלבת המידע על סביבת המאקרו, אנו מאמינים כי מגמת התנודתיות תימשך גם בעתיד הקרוב, אך הפעם הכיוון יהיה כלפי מעלה.
רכבת ההרים של מניות המסחר האלקטרוני החלה כאשר COVID-19 התפשט ברחבי העולם בשנים 2020-2021, מיליארדי אנשים נמנעו מלעזוב את בתיהם וביצעו את רוב הרכישות שלהם באינטרנט - וכתוצאה מכך, מחירי מניות המסחר האלקטרוני החלו לעלות באופן חד.
נכון להיום, במהלך השנה האחרונה, המחירים של אותן מניות מסחר אלקטרוני צנחו.
בין הסיבות העיקריות לכך היו הסרת הגבלות על התנועה עקב המגיפה, שיבושים בשרשרת האספקה העולמית, עלייה דרמטית במחירי המשלוחים ואף ביקורת מצד הלקוחות על כך שהכל הופך לממוחשב וכי הם מעדיפים את חווית "הקניה הישנה" בחנות.
כיום, מרכזי קניות הפכו צפופים, אנשים חזרו לעבודה ויש להם פחות זמן לבלות, ונראה שהצרכנים חוזרים לבצע קניות אונליין.
לאור הסימנים החיוביים בענף, הסרת הגבלות המגיפה בסין, בה מיוצרת מרבית הסחורה, ולאחר שהמלאים בסקטור הגיעו לתמחור שכבר מגלם את רוב התרחישים הגרועים, אנו מאמינים שיש מניות שמציעות יחס סיכוי-סיכון אטרקטיבי מאוד.
לדוגמה, חברת פינדודו (NASDAQ:PDD) פרסמה תוצאות מרשימות לרבעון השלישי. נתוני ההכנסה, הצמיחה והערך החיוביים שלהם מעלים את הסבירות כי פינדודו תמשיך להניב תוצאות מרשימות גם בעתיד הנראה לעין.
החוזק היחסי הזה אמור לאפשר לפינדודו להמשיך להציג ביצועים טובים גם בשוק קשה. הענקנו לפינדודו דירוג 82 והמלצת BUY.
הכותב הוא מנכ''ל חברת הפינטק הישראלית דשא אנליטיקס, שפיתחה אלגוריתמים מתוחכמים, המבוססים על בינה מלאכותית, שמנתחים את החברות הציבוריות מסביב לעולם ומפיקים דוח מחקר והסבר על כל מניה ובכל שפה. עבודת ניתוח זו נועדה לשם מסירת מידע בלבד, ובשום אופן אין לראות בה חוות דעת, הצעה, המלצה או ייעוץ או שיווק לרכישה ו/או החזקה ו/או מכירה של ניירות ערך ו/או הנכסים הפיננסיים המתוארים בה. הניתוח אינה מהווה תחליף לייעוץ או שיווק השקעות המתחשב בנתוניו וצרכיו המיוחדים של כל אדם.