ביום שני, סטפנס, חברת שירותים פיננסיים, שמרה על דירוג Overweight למניית AppFolio (NASDAQ:APPF) עם מחיר יעד יציב של 295.00 דולר. החברה הביעה ביטחון בביצועי החברה, וציינה כי תת-הביצועים של המניה ביחס למדד Russell מאז יולי לא פגעו בפוטנציאל שלה.
תוצאות השורה העליונה האחרונות של AppFolio עלו על הציפיות, והרבעון הרביעי של 2024 צפוי כעת להיות חזק, עם תחזית הכנסות העולה על הערכות הקונצנזוס.
האנליסט הצביע על שיפור המרג'ין המשמעותי של AppFolio במהלך השנתיים האחרונות, כאשר מרג'ין ה-EBITDA התרחב מכ-4% לכ-28%. למרות צמיחה זו, סטפנס מאמינה כי עדיין יש מקום להרחבת המרג'ין.
הרבעון הרביעי של 2024 מתגבש להיות זרז חיובי פוטנציאלי לחברה, עם הנחיות רווח שמרניות ויעדים ברי השגה לשנת 2025, במיוחד בהתחשב ברכישה האחרונה של LiveEasy, שעשויה להיות משמעותית יותר ממה שהוצע בתחילה.
מנקודת מבט של הערכת שווי, סטפנס מוצאת כי מניית AppFolio נתמכת היטב, נסחרת ב-7.3 פעמים ההכנסות העתידיות. זה נחשב לחיובי בהשוואה לעמיתיה ב-SaaS האנכי, הנסחרים בממוצע של 11.4 פעמים, ובהשוואה לממוצע החמש שנתי של AppFolio עצמה של 9.7 פעמים. דירוג ה-Overweight המחודש ומחיר היעד של החברה מרמזים על כפולת EBITDA עתידית של 39.3 וכפולת הכנסות עתידית של 11.4.
הפרשנות של האנליסט הדגישה את הצמיחה האורגנית של החברה ללא תרומות עמלות ACH, מה שמרמז כי השוק עשוי להפריז בהערכת האתגרים שעמדו בפני AppFolio. האישור מחדש של דירוג Overweight ומחיר יעד משמעותי משקף את אמונתה של סטפנס ביסודות החזקים של החברה ובפוטנציאל לצמיחה נוספת.
תובנות InvestingPro
הביצועים האחרונים והתחזית העתידית של AppFolio, כפי שהודגשו על ידי סטפנס, נתמכים עוד יותר על ידי נתונים בזמן אמת מ-InvestingPro. צמיחת ההכנסות של החברה ב-33.12% ב-12 החודשים האחרונים מתיישבת עם ההערכה החיובית של האנליסט לגבי תוצאות השורה העליונה שלה. בנוסף, הרווחיות החזקה של AppFolio ניכרת בצמיחת ה-EBITDA המרשימה של 581.99% באותה תקופה, מה שמאשש את שיפור המרג'ין המשמעותי שצוין על ידי סטפנס.
טיפים של InvestingPro מציעים כי AppFolio "נסחרת במכפיל רווח נמוך ביחס לצמיחת הרווחים בטווח הקרוב", עם יחס PEG של 0.16. זה מצביע על כך שהמניה עשויה להיות מוערכת בחסר בהתחשב בפוטנציאל הצמיחה שלה, ותומך בדעתה של סטפנס על הפוטנציאל של המניה. יתר על כן, הרווח הנקי של החברה צפוי לגדול השנה, מה שעשוי להגביר עוד יותר את אמון המשקיעים.
לקוראים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 14 טיפים נוספים עבור AppFolio, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית של החברה ומעמדה בשוק.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.