רוזנטל בנט, מייסד-שותף ויו"ר קבוצת ה-Private Equity ב-Ares Management Corp (NYSE:ARES), מכר לאחרונה חלק משמעותי מאחזקותיו בחברה. על פי דיווח עדכני ל-SEC, בנט מכר מניות בשווי של כ-15.2 מיליון דולר. העסקאות, שהתרחשו ב-25 וב-26 בנובמבר 2024, בוצעו במחירים שנעו בין 174.45 ל-178.46 דולר למניה.
המכירות של בנט בוצעו באמצעות BAR Holdings, LLC, גוף בשליטתו. לאחר העסקאות, הוא נותר עם בעלות על 29,107 מניות ישירות דרך BAR Holdings, LLC, ומחזיק במניות נוספות בעקיפין כשותף מוגבל ב-Ares Owners Holdings L.P. המכירות היו חלק מתוכנית מסחר 10b5-1 שנקבעה מראש ואומצה באוגוסט 2024, המאפשרת למנהלים בכירים למכור כמויות מניות קבועות מראש במרווחי זמן קבועים כדי להימנע מהאשמות פוטנציאליות של שימוש במידע פנים.
בחדשות אחרות לאחרונה, Ares Management Corporation הציגה צמיחה חזקה בתוצאות הרווח האחרונות שלה. החברה דיווחה על עלייה של 18% בדמי ניהול, עלייה של 24% ברווחים הקשורים לעמלות, וצמיחה של 28% בהכנסות שמומשו. Ares הייתה פעילה גם בשוק הגלובלי, כשהשקיעה כמעט 30 ביליון דולר ברבעון, מה שתרם לסך של 74.6 ביליון דולר בשנה. כמו כן, נרשמו מאמצי גיוס כספים ששברו שיאים, עם כמעט 21 ביליון דולר שגויסו ברבעון השלישי בלבד.
RBC Capital Markets עדכנה את תחזיתה לגבי Ares Management, והעלתה את מחיר היעד ל-185 דולר מ-170 דולר קודם לכן, תוך שמירה על דירוג Outperform למניות החברה. התאמה זו משקפת נקודת מבט מעודכנת על הפוטנציאל הפיננסי של החברה ומעמדה בסקטור האשראי הפרטי. למרות הערכות רווח למניה שעודכנו מעט כלפי מטה, האנליסט הביע הכרה גוברת בפוטנציאל העמידות של המומנטום בגיוס הכספים של Ares Management.
עם זאת, Ares Management צופה ירידה במרג'ין הרווחים הקשורים לעמלות לכ-40% ברבעון הרביעי עקב גורמים שונים, כולל עלויות שכר מוגדלות. למרות זאת, Ares צופה ביצועים חזקים ברבעון הרביעי עם הכנסות צפויות מביצועים הקשורים לעמלות בין 160 מיליון ל-170 מיליון דולר, וצופה המשך צמיחה בנכסים מנוהלים והכנסות מביצועים ב-2025 ואילך.
תובנות InvestingPro
כדי לספק הקשר נוסף למכירת המניות האחרונה של רוזנטל בנט, כדאי לבחון כמה מדדים פיננסיים מרכזיים ותובנות מ-InvestingPro עבור Ares Management Corp (NYSE:ARES).
נכון לנתונים העדכניים ביותר, ל-Ares Management יש שווי שוק משמעותי של 36.09 ביליון דולר, המשקף את נוכחותה המשמעותית בתחום ניהול הנכסים האלטרנטיביים. מניית החברה הציגה ביצועים מרשימים, עם תשואה כוללת של 68.66% בשנה האחרונה ותשואה של 53.45% מתחילת השנה. ביצועים חזקים אלה תואמים לטיפ של InvestingPro המציין ש-Ares הראתה תשואה גבוהה בשנה האחרונה ונסחרת כעת קרוב לשיא השנתי שלה.
עם זאת, על המשקיעים לשים לב ש-Ares נסחרת במכפיל רווח גבוה, עם יחס P/E של 80.2 ויחס P/E מתואם של 108.99 ל-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024. מדד הערכה זה מרמז שהמניה עשויה להיות מתומחרת בפרמיה ביחס לרווחיה, מה שעשוי להיות גורם בהחלטתו של בנט למכור מניות.
בצד החיובי, Ares Management שמרה על מדיניות דיבידנד עקבית. טיפ של InvestingPro מדגיש שהחברה העלתה את הדיבידנד שלה במשך 5 שנים רצופות ושמרה על תשלומי דיבידנד במשך 11 שנים רצופות. תשואת הדיבידנד הנוכחית עומדת על 2.08%, עם צמיחה משמעותית בדיבידנד של 20.78% ב-12 החודשים האחרונים.
לקוראים המעוניינים בניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציעה טיפים ותובנות נוספים. ישנם 8 טיפים נוספים של InvestingPro זמינים עבור Ares Management, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומעמדה בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.