ביום שני, מחיר היעד למניית Quanta Services (NYSE:PWR) הועלה על ידי DA Davidson מ-260 דולר ל-295 דולר, כאשר החברה שמרה על דירוג ניטרלי למניה. ההתאמה נעשתה לאור תחזיות משופרות לשנת 2025 והצגת תחזיות ראשוניות לשנת 2026, המצביעות על תחזית חיובית להמשך הצמיחה של החברה.
מחיר היעד המעודכן של DA Davidson מבוסס על ציפיות להמשך צמיחה בהכנסות ובתזרים המזומנים, וקובע את היעד החדש ב-16 פעמים תחזית ה-EBITDA של החברה לשנת 2026. שינוי זה משקף את הציפייה של החברה כי Quanta Services תפיק תגמול ממגמות חיוביות מתמשכות באספקת חשמל, פיתוח ייצור חשמל ובנייה של מתקנים מורכבים.
הניתוח של DA Davidson מצביע על כך ש-Quanta Services נמצאת בעמדה טובה להפיק את המקסימום מביקוש חזק לתשתיות בארה"ב. תחזיות החברה מניחות גם המרה של תזרים מזומנים חופשי (FCF) של כ-1.5 פעמים תחזיות הרווח הנקי לשנים 2025/2026. מחיר היעד החדש מייצג 27 פעמים ו-24 פעמים את תחזיות ה-FCF למניה לשנים הרלוונטיות.
למרות תחזיות הצמיחה האופטימיות, DA Davidson סבורה כי הערכת המניה הנוכחית כבר מביאה בחשבון את הפוטנציאל של החברה. עמדת החברה נשארת ניטרלית, מה שמרמז על כך שההזדמנויות והתגמולים הפוטנציאליים ש-Quanta Services עשויה לחוות כבר משתקפים במחיר המניה ובציפיות השוק.
לסיכום, בעוד ש-DA Davidson מכירה בעוצמת הרוחות הגביות המניעות את Quanta Services, היא גם מציינת חששות מוגבלים לגבי הוודאות של הזדמנויות אלה. עמדת החברה מצביעה על אמונה שהשוק כבר תמחר את הפוטנציאל של החברה לצמיחה והתרחבות בעתיד הקרוב.
בחדשות אחרות לאחרונה, Quanta Services עשתה צעדים משמעותיים בביצועיה הפיננסיים ובפוטנציאל הצמיחה שלה. החברה דיווחה על תוצאות חזקות ברבעון השלישי, עם הכנסות שהגיעו ל-6.5 ביליון דולר ורווח נקי של 293.2 מיליון דולר. יתר על כן, הרווח למניה המתואם של Quanta הגיע ל-2.72 דולר, וסך הצבר ההזמנות קבע שיא חדש של 34 ביליון דולר.
התפתחויות אחרונות אלה מדגימות ביקוש חזק בסקטורי ייצור החשמל והתשתיות. Jefferies העלתה את היעד של Quanta Services ל-299 דולר, תוך שמירה על דירוג Hold למניה. התאמה זו באה בעקבות ביצועי הרבעון השלישי של Quanta והעלייה הצפויה בהוצאות ההוניות עבור מגמות Transmission & Distribution (T&D) ומרכזי נתונים.
רכישת Cupertino Electric על ידי Quanta Services חיזקה עוד יותר את יכולות הטכנולוגיה ומרכזי הנתונים שלה. החברה צופה הכנסות בין 1 ביליון ל-1.1 ביליון דולר מרכישה זו.
למרות שהיא מתמודדת עם עלויות תוספתיות בשל הוריקן Beryl והוריקן Helene, Quanta Services צופה צמיחה דו-ספרתית ברווח למניה לשנת 2025 ושואפת להגיע ל-11 עד 12 דולר למניה עד 2026. יתר על כן, החברה צופה מרג'ין דו-ספרתי במגזר האנרגיה המתחדשת עד 2025.
תובנות InvestingPro
המעמד החזק בשוק ופוטנציאל הצמיחה של Quanta Services, כפי שהודגש בניתוח של DA Davidson, נתמכים עוד יותר על ידי נתוני InvestingPro האחרונים. צמיחת ההכנסות של החברה ב-17.36% ב-12 החודשים האחרונים וצמיחה רבעונית של 15.52% ברבעון השלישי של 2024 מתיישבות עם התחזית החיובית של החברה לגבי מסלול הצמיחה המתמשך של Quanta.
טיפים של InvestingPro חושפים ש-Quanta Services היא שחקנית בולטת בתעשיית הבנייה וההנדסה, כאשר 6 אנליסטים עדכנו כלפי מעלה את תחזיות הרווח שלהם לתקופה הקרובה. זה מאשש את התחזיות האופטימיות של DA Davidson לשנים 2025 ו-2026. התשואה הכוללת הגבוהה של החברה בשנה האחרונה, עם החזר מחיר כולל של 79.65%, תומכת גם היא בסנטימנט החיובי סביב המניה שלה.
עם זאת, על המשקיעים לשים לב שQuanta נסחרת ביחס P/E גבוה של 56.11, מה שעשוי להצביע על כך שהמניה כבר מתומחרת לצמיחה, בהתאם לעמדה הניטרלית של DA Davidson. יחס ה-PEG של החברה העומד על 3.61 מרמז שהיא עשויה להיסחר בפרמיה ביחס לשיעור צמיחת הרווחים שלה.
לניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 14 טיפים נוספים עבור Quanta Services, המספקים תובנות עמוקות יותר לגבי הבריאות הפיננסית והמעמד בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.