ביום רביעי, גולדמן זאקס שמרה על דירוג קנייה ומחיר יעד של 139.00 דולר למניית BioMarin Pharmaceutical Inc. (NASDAQ:BMRN). בעקבות פגישה עם בכירי BioMarin, החברה חזרה על התחזיות הפיננסיות שהוצגו קודם לכן ביום המשקיעים.
למרות הכניסה הפוטנציאלית של מתחרים לשוק הטיפול באכונדרופלזיה, הנהלת BioMarin נותרה בטוחה בהשגת הכנסות כוללות של כ-4 ביליון דולר עד שנת הכספים 2027.
תחזית זו נתמכת בחדירה הגוברת של Voxzogo לשוק האמריקאי, הנהנה מתווית רחבה וללא הגבלת גיל תחתונה, מה שעשוי להבדיל אותו ממתחרים כמו Ascendis Pharma (ASND).
הנהלת BioMarin, כולל הנשיא והמנכ"ל Alexander Hardy וסמנכ"ל הכספים Brian Mueller, הדגישה את עמדת הפטנטים החזקה של החברה, שלדעתם תופר על ידי השקה אמריקאית או אירופאית של המוצר של ASND.
עם זאת, הם ממשיכים לחזות צמיחה חזקה בהכנסות, הנתמכת בהתרחבות של Voxzogo לאזורים גיאוגרפיים חדשים ועסקי החלפת אנזימים מותאמים.
מעבר לנוף התחרותי המיידי, BioMarin הדגישה את היתרון המוקדם שלה בהרחבת ההתוויות של Voxzogo, שעשויות לייצג הזדמנות של יותר מ-5 ביליון דולר במצבים שלדיים.
החברה גם ציינה את צנרת המוצרים בשלבים מוקדמים ויוזמות התמורה בעלויות כגורמים שיתרמו לשיעור גידול שנתי מורכב (CAGR) של אמצע העשרות בהכנסות עד 2034, לצד מרג'ין תפעולי שאינו GAAP בטווח הנמוך עד האמצעי של 40%.
גולדמן זאקס רואה פוטנציאל ל-BioMarin לעבור את התחזיות שלה עצמה באמצעות פיתוח עסקי חיצוני, שעשוי לספק עלייה נוספת וגיוון. עם זאת, צוין כי יש דיון משקיעים מתמשך לגבי התחזית של החברה, במיוחד עם הלחץ התחרותי הגובר על מנוע הצמיחה העיקרי של BioMarin, Voxzogo.
החברה הכירה בצורך בנתונים נוספים כדי להבין באופן מלא את הפרופילים הקליניים של מתחרים כמו ASND ו-BridgeBio Pharma (BBIO), וש-BioMarin מעכבת כרגע פרטים על אסטרטגיות אישור מלא ורכוש רוחני מסיבות תחרותיות.
בחדשות אחרות לאחרונה, BioMarin Pharmaceutical Inc. הייתה נושא להתאמות אנליסטים שונות.
Citi שמרה על עמדתה הניטרלית עם מחיר יעד של 93 דולר, בעוד ש-Scotiabank הפחיתה את מחיר היעד שלה ל-78 דולר בשל סיכונים תחרותיים.
Truist Securities הורידה את מחיר היעד ל-90 דולר, אך שמרה על דירוג קנייה.
RBC Capital התאימה את התחזית שלה, והפחיתה את מחיר היעד של BioMarin ל-85 דולר עם דירוג ביצוע מגזרי.
Baird חזרה על עמדה ניטרלית עם מחיר יעד של 72 דולר, ו-Canaccord Genuity שמרה על דירוג החזקה עם יעד של 93 דולר.
התאמות אלה מגיעות כאשר BioMarin מתכוננת להציג נתונים מניסוי CANOPY בכנס החברה הבינלאומית לדיספלזיה שלדית, שידגיש את היתרונות של הטיפול Voxzogo שלה. למרות לחצי השוק והתחרות ממוצר של Ascendis Pharma, אנליסטים צופים תחזיות מסחריות יציבות ל-Voxzogo בטווח הקרוב.
BioMarin דיווחה לאחרונה על הכנסות כוללות שיא של 712 מיליון דולר והעלתה את תחזית ההכנסות השנתית שלה לבין 2.75 ביליון דולר ל-2.825 ביליון דולר. החברה גם קבעה יעדים פיננסיים שאפתניים לשנת 2027, כולל יעד הכנסות של 4 ביליון דולר ומרג'ין תפעולי שאינו GAAP בטווח הנמוך עד האמצעי של 40%.
בחזית הניהולית, ד"ר Greg Friberg החליף את ד"ר Henry J. Fuchs כסמנכ"ל הבכיר החדש, מנהל מחקר ופיתוח עולמי, ו-James Sabry מונה לסמנכ"ל הבכיר החדש, מנהל עסקים ראשי. אלה הן ההתפתחויות האחרונות ב-BioMarin Pharmaceutical Inc.
תובנות InvestingPro
כאשר BioMarin Pharmaceutical Inc. (NASDAQ:BMRN) ממשיכה לנווט בנוף התחרותי עם הטיפול שלה באכונדרופלזיה, Voxzogo, נתונים אחרונים מ-InvestingPro מספקים תמונה פיננסית ברורה יותר למשקיעים השוקלים את הפרספקטיבות של החברה. עם שווי שוק של 13.2 ביליון דולר ויחס P/E של 50.78, BioMarin נסחרת בפרמיה ביחס לרווחיה. עם זאת, צמיחת ההכנסות של החברה ראויה לציון, עם עלייה של 15.83% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024.
שני טיפים של InvestingPro הרלוונטיים במיוחד למצב הנוכחי של BioMarin כוללים את הציפייה לצמיחה ברווח הנקי השנה והעובדה ששישה אנליסטים עדכנו את תחזיות הרווח שלהם כלפי מעלה לתקופה הקרובה. תובנות אלה מרמזות על תחזית חיובית לביצועים הפיננסיים של החברה, בהתאמה לביטחון שהביעו מנהלי BioMarin. בנוסף, המניה נסחרת כרגע קרוב לשפל השנתי שלה, מה שעשוי להציג נקודת כניסה אטרקטיבית למשקיעים.
עבור אלה המחפשים ניתוח מעמיק יותר, InvestingPro מציעה רשימה מקיפה של טיפים נוספים על BioMarin, המספקת למשקיעים הבנה מדויקת יותר של הבריאות הפיננסית ומיקום השוק של החברה. בקרו ב-https://il.investing.com/pro/BMRN כדי לחקור עוד ולקבל החלטות השקעה מושכלות.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.