ביום חמישי, Mizuho Securities עדכנה את תחזיתה לגבי Advance Auto Parts (NYSE:AAP), והורידה את מחיר היעד ל-38 דולר מ-45 דולר תוך שמירה על דירוג ניטרלי. העדכון מגיע בעקבות שיחה עם מנהל התפעול הראשי לשעבר של החברה, מקצוען ותיק בתעשייה, כדי להעריך את האפקטיביות של אסטרטגיית ההתאוששות של ההנהלה, במיוחד לאחר מכירת Worldpac.
השיחה עם המנהל הבכיר לשעבר חשפה חששות לגבי לוח הזמנים הצפוי להתאוששות החברה. בעוד שבתחילה נתפס התהליך כשיפור תפעולי סטנדרטי המתמקד בשרשרת האספקה וזמינות החלקים, כעת צפוי כי מדובר במאמץ מאתגר יותר שיימשך 3-5 שנים. זאת עקב המורכבות של ענף החלפים לרכב ושגיאות ניהול קודמות.
הביטחון המופחת של Mizuho בהתאוששות בטווח הקצר נובע מתובנות אלה. החברה מצפה למידע נוסף על העסק הנותר (RemainCo) ויעדים פיננסיים חדשים לטווח הבינוני שעשויים להיות מוכרזים עם תוצאות הרבעון השלישי הקרובות.
למרות הירידה המשמעותית במניה, עם ירידה של יותר מ-35% מתחילת השנה לעומת עלייה של 15% ב-S&P 500, Mizuho נשארת זהירה. מחיר היעד המעודכן של 38 דולר משקף עמדה זו, ומאותת על ציפייה מתונה לביצועי המניה של Advance Auto Parts בעתיד הקרוב.
בחדשות אחרות לאחרונה, Advance Auto Parts הייתה במרכז תשומת הלב עם מספר התפתחויות משמעותיות. החברה דיווחה על עלייה קלה במכירות השוואתיות של 0.4%, שמיוחסת בעיקר לעסקי המקצוענים שלה, וראתה שיפור במכירות ה-Do-It-Yourself (DIY).
Advance Auto Parts גם מכרה את עסקי Worldpac שלה ל-Carlyle Group תמורת 1.5 מיליארד דולר במזומן, מהלך אסטרטגי שנועד לחזק את המאזן שלה ולאפשר השקעה מחדש בעסקי הליבה שלה. המכירות השנתיות צפויות להיות בין 11.15 מיליארד דולר ל-11.25 מיליארד דולר, עם רווח למניה מדולל לשנה המלאה שצפוי לנוע בין 2 דולר ל-2.50 דולר.
מבחינת האנליסטים, Mizuho Securities, Jefferies, ו-TD Cowen כולן עדכנו את תחזיותיהן לגבי החברה. Mizuho הפחיתה את מחיר היעד של המניה ל-45 דולר, בעוד ש-Jefferies הורידה את מחיר היעד מ-100.00 דולר ל-85.00 דולר, ו-TD Cowen קיצצה את היעד ל-55 דולר מ-65 דולר הקודמים. כל שלוש החברות שמרו על הדירוגים הקודמים שלהן.
בהתפתחות נוספת, מחוקקים אמריקאים חוקרים האם קמעונאי חלפי רכב גדולים, כולל Advance Auto Parts, רכשו מוצרים מחברה סינית החשודה בהתחמקות ממכסים אמריקאים. החקירה מתמקדת ב-Qingdao Sunsong, החשודה בהעברת סחורות דרך תאילנד כדי לעקוף מכסי מכס אמריקאים.
תובנות InvestingPro
Advance Auto Parts (NYSE:AAP) מנווטת בסביבה עסקית מאתגרת, כפי שמשתקף בביצועי השוק האחרונים ובהתאמות האנליסטים. על פי נתונים בזמן אמת מ-InvestingPro, שווי השוק של החברה עומד על 2.3 מיליארד דולר, עם יחס P/E שלילי של -76.94, המצביע על חששות משקיעים לגבי הרווחיות. למרות צמיחה קלה בהכנסות של 0.49% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024, המניה חוותה ירידת מחיר משמעותית, ונסחרת קרוב לשפל השנתי שלה, שהוא 43.78% מהשיא השנתי.
טיפים מ-InvestingPro מציעים כי הרווח הנקי צפוי לגדול השנה, מה שמציע קרן אור של תקווה למשקיעים. בנוסף, מדד החוזק היחסי (RSI) של המניה מצביע על כך שהיא נמצאת בטריטוריה של מכירת יתר, מה שעשוי לאותת על נקודת מפנה פוטנציאלית עבור אלה המחפשים לקנות. למשקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, ישנם 17 טיפים נוספים זמינים ב-InvestingPro, כולל תובנות על עדכוני רווחים של אנליסטים ומכפילי הערכה.
בעוד שהתחזית לטווח הקצר עשויה להיראות מאיימת, המחויבות של החברה לשמור על תשלומי דיבידנדים במשך 19 שנים רצופות, עם תשואה נוכחית של 2.58%, עשויה להיות נקודת אור למשקיעים לטווח ארוך. כאשר Advance Auto Parts מתקרבת לתאריך הדוחות הבא שלה ב-12 בנובמבר 2024, בעלי העניין יצפו בעניין לסימנים של התאוששות ויוזמות אסטרטגיות של ההנהלה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.