ביום רביעי, Canaccord Genuity עדכנה את מחיר היעד של TransMedics Group (NASDAQ:TMDX) ל-104 דולר מ-109 דולר קודם לכן, תוך שמירה על המלצת קנייה למניה. העדכון מגיע בעקבות ביקור משקיעים במטה החברה באנדובר, מסצ'וסטס, שכלל סיור ומפגש שאלות ותשובות עם מנהלי עסקים בכירים.
במהלך הביקור, הנהלת TransMedics הדגישה כי צמיחה משמעותית אינה צפויה עד לרבעון השלישי של 2025, אשר תונע על ידי ניסויים קליניים של טכנולוגיית הפתרון מהדור הבא שלהם להשתלות לב וכבד.
החברה מסיטה את המיקוד שלה מפרפוזיה קרה של הלב לשיפור פתרונות פרפוזיה חמים ללב ולריאות. התקדמויות אלה מכוונות לאפשר זמני אחסנה ממושכים יותר, מה שעשוי להוביל לניתוחי השתלה בבוקר ולשפר את היעילות עבור מרכזי השתלות.
החברה גם מסרה כי בעוד שהצמיחה צפויה להתיישר עם דינמיקת השוק בתקופה קרובה, כפי שהודגם בהחמצת הרווחים ברבעון השלישי, צפויה עלייה משמעותית בהכנסות מהניסויים הקליניים החל מהרבעון השלישי של 2025. TransMedics הדגישה כי המסע שלה לקראת היעד של 10,000 השתלות איברים ב-2028 צפוי לחוות תנודות, עם תקופות של צמיחה מונעת שוק ולאחר מכן זינוקים בשל התקדמויות קליניות.
משקיעים ואנליסטים יכולים לצפות לתיאור מפורט יותר של התוכניות הקליניות והשלכה פיננסית במהלך יום האנליסטים של TransMedics ב-10 בדצמבר בניו יורק. בינתיים, Canaccord Genuity עדכנה את המודל הפיננסי שלה עבור TransMedics, תוך התחשבות בנתח שוק יציב לפי סוג איבר ומגזר, וכן האטה בהרחבת פעילויות התעופה, מה שהוביל לתחזיות נמוכות יותר של הכנסות ורווח למניה.
בחדשות אחרות לאחרונה, TransMedics Group Inc. דיווחה על צמיחה חזקה בתוצאות הכספיות של הרבעון השלישי. הכנסות החברה ראו עלייה משמעותית של 64% בהשוואה לשנה שעברה, והגיעו ל-108.8 מיליון דולר, בעיקר בזכות עלייה של 76% במכירות בארה"ב.
עם זאת, המכירות הבינלאומיות ראו ירידה של 40%. למרות ירידה במרג'ין הגולמי ל-56% מ-61% ברבעון הקודם, שיוחסה להשקעות בלוגיסטיקה ומשאבים קליניים, TransMedics שומרת על תחזית אופטימית, עם הנחיית הכנסות של 425 מיליון דולר עד 445 מיליון דולר לשנה המלאה של 2024.
החברה גם דיווחה על רווח תפעולי GAAP של 3.9 מיליון דולר ורווח נקי של 4.2 מיליון דולר. בנוסף להתפתחויות אלה, TransMedics צופה צמיחה משמעותית בנפח השתלות הלב והריאות ומשקיעה בתשתיות קליניות וטכנולוגיות.
תובנות InvestingPro
ביקור המשקיעים האחרון של TransMedics Group ועדכון מחיר היעד של Canaccord Genuity שפכו אור על הסיכויים העתידיים של החברה. כדי להשלים מידע זה, נתוני InvestingPro מגלים כי ל-TransMedics יש שווי שוק של 2.78 ביליון דולר והיא הדגימה צמיחת הכנסות מרשימה של 109.09% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024. זה מתיישר עם הנרטיב של החברה לגבי פוטנציאל צמיחה עתידי, במיוחד כשהיא מתכוננת לניסויים קליניים של טכנולוגיית הפתרון מהדור הבא שלה.
טיפים של InvestingPro מדגישים כי הרווח הנקי של TransMedics צפוי לגדול השנה, מה שעשוי להיות סימן חיובי למשקיעים המתחשבים במיקוד החברה על התקדמויות עתידיות. בנוסף, החברה פועלת עם רמת חוב מתונה, מה שעשוי לספק גמישות פיננסית בעודה רודפת אחר יעדיה השאפתניים בטכנולוגיית השתלת איברים.
כדאי לציין כי המניה של TransMedics חוותה תנודתיות משמעותית לאחרונה, עם ירידה של 34.5% בחודש האחרון וירידה של 50.1% בשלושת החודשים האחרונים. תנודתיות זו עשויה לשקף אי-ודאות בשוק לגבי סיכויי הצמיחה של החברה בטווח הקרוב, כפי שההנהלה ציינה כי צמיחה משמעותית אינה צפויה עד לרבעון השלישי של 2025.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 18 טיפים נוספים עבור TransMedics Group, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומעמד השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.