ביום רביעי, חברת הניתוח הפיננסי Needham התאימה את מחיר היעד למניית Cogent (NASDAQ:COGT), חברת ביוטכנולוגיה, מ-16.00 דולר ל-15.00 דולר. למרות ההפחתה, החברה שומרת על דירוג קנייה למניה.
העדכון מגיע בעקבות דוחות הרבעון השלישי של Cogent, אשר תוארו על ידי המנתח הפיננסי כחסרי אירועים מיוחדים. כעת, תשומת הלב של המשקיעים מופנית להצגות הנתונים הקרובות בכנס האגודה האמריקאית להמטולוגיה (ASH) המתוכנן ל-7-10 בדצמבר 2024.
המנתח הפיננסי הדגיש חששות לגבי פרופיל הבטיחות של bezuclastinib שעלו לאחר פרסום תקצירים אחרונים.
תשומת לב מיוחדת מופנית לשתי הצגות מרכזיות בכנס ASH: הצגה בעל פה ב-8 בדצמבר 2024, בנוגע לנתוני מעקב ארוכי טווח מחלק 1 של מחקר APEX עבור מסטוציטוזיס מערכתית מתקדמת (AdvSM), והצגת פוסטר ב-9 בדצמבר 2024, המציגה נתוני מעקב ארוכי טווח יותר מההרחבה הפתוחה (OLE) של מחקר SUMMIT עבור מסטוציטוזיס מערכתית לא מתקדמת (NonAdvSM).
Cogent צפויה לספק הצגה בעל פה המתמקדת בנתוני הבטיחות של הפורמולציה החדשה של 150 מ"ג של bezuclastinib והצגת פוסטר על נתונים מעודכנים של 24 שבועות עבור המינון של 100 מ"ג. בנוסף, מתוכנן שידור אינטרנטי למשקיעים ב-9 בדצמבר 2024 בשעה 8 בבוקר. אירועים אלה צפויים לספק תובנות חשובות לגבי מאמצי המחקר והפיתוח המתמשכים של החברה.
המנתח הפיננסי ציין גם את המצב הכספי האיתן של Cogent, עם עתודת מזומנים חזקה של 346 מיליון דולר, המוערכת כמספיקה לתמוך בפעילות החברה עד סוף 2026. יציבות פיננסית זו היא גורם מפתח בהמשך התמיכה של החברה במניית Cogent עם דירוג קנייה, למרות הורדת מחיר היעד.
לסיכום, התאמת מחיר היעד של Cogent על ידי Needham משקפת גישה זהירה לאור הצגות הנתונים הקרובות בכנס ASH והחששות האחרונים לגבי פרופיל הבטיחות של bezuclastinib. עם זאת, התחזית של החברה נותרת חיובית, כפי שמעיד דירוג הקנייה שנשמר והדגש על מצב המזומנים האיתן של Cogent.
בחדשות אחרות לאחרונה, Cogent Biosciences מתקדמת משמעותית בניסויים הקליניים שלה. החברה השלימה את גיוס המטופלים לניסוי PEAK בשלב 3, הבוחן את bezuclastinib לטיפול בגידולים סטרומליים של מערכת העיכול. התוצאות צפויות עד סוף 2025.
יתר על כן, ניסוי SUMMIT של Cogent למסטוציטוזיס מערכתית לא מתקדמת צפוי להשלים את גיוס המטופלים בתחילת 2025, עם תוצאות צפויות מאוחר יותר באותה שנה.
Cogent הוסיפה גם שני מעכבים חדשים, CGT6737 ו-CGT6297, לצנרת הפיתוח שלה. מעכבים אלה הראו פוטנציאל במודלים פרה-קליניים לעיכוב משמעותי בגדילת גידולים ופרופילי בטיחות משופרים. מחקרים מאפשרי IND עבור CGT6297 מתוכננים להתחיל ב-2025.
מספר חברות פיננסיות התאימו את מחירי היעד והדירוגים שלהן למניית Cogent בעקבות התפתחויות אחרונות אלה. Citi העלתה את מחיר היעד מ-13.00 דולר ל-15.00 דולר, תוך שמירה על דירוג קנייה. Baird העלתה את מחיר היעד ל-10.00 דולר, תוך שמירה על דירוג ניטרלי. H.C. Wainwright הפחיתה את מחיר היעד ל-12 חודשים ל-17 דולר, אך אישרה מחדש דירוג קנייה. Piper Sandler אישרה מחדש את דירוג היתר שלה עם מחיר יעד של 22.00 דולר.
תובנות InvestingPro
נתונים עדכניים מ-InvestingPro מספקים הקשר נוסף למצב הפיננסי וביצועי השוק של Cogent. למרות התחזית החיובית של Needham, טיפים מ-InvestingPro מדגישים כי Cogent "שורפת במהירות מזומנים" ו"סובלת ממרג'ין רווח גולמי חלש". זה מתיישב עם עתודת המזומנים החזקה המדווחת של החברה אך מרמז על אתגרים פוטנציאליים בניהול מזומנים ורווחיות.
שווי השוק של החברה עומד על 1.14 ביליון דולר, עם יחס מחיר לספרים של 4.38 נכון ל-12 החודשים האחרונים שהסתיימו ברבעון השלישי של 2024. מעניין לציין שבעוד Cogent הראתה החזר חזק ב-3 החודשים האחרונים (18.36%) ו-6 החודשים האחרונים (41.22%), חשוב לציין שהחברה אינה רווחית ב-12 החודשים האחרונים, עם הכנסה תפעולית מותאמת של -260.43 מיליון דולר.
תובנות אלה משלימות את התמקדות המאמר בהצגות הנתונים הקרובות של Cogent והיציבות הפיננסית שלה. משקיעים השוקלים השקעה ב-Cogent עשויים למצוא ערך בחקירת 7 הטיפים הנוספים של InvestingPro הזמינים, אשר עשויים לספק תמונה מקיפה יותר של הבריאות הפיננסית ומיקום השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.