ביום שלישי, לופ קפיטל החלה בכיסוי על Rambus Inc. (NASDAQ:RMBS) עם המלצת קנייה ומחיר יעד של 70.00 דולר. האנליסט של החברה ציין כי הטכנולוגיה של החברה היא מרכיב קריטי בפתרון צווארי בקבוק בזיכרון ביישומי מחשוב ביצועים גבוהים במרכזי נתונים.
מניות Rambus ירדו בכמעט 20% מתחילת השנה ונסחרות כעת במכפיל של כ-25 על הרווח למניה (EPS) הצפוי ב-12 החודשים הקרובים. לופ קפיטל מאמינה כי זה הוביל לתמחור לא יעיל של המניות.
האנליסט הצביע על כך שלשוק יש תפיסה מוטעית לגבי עסקי ערכות השבבים לממשק זיכרון של Rambus, הנתפסים כקשורים רק למחשוב מרכזי נתונים למטרות כלליות ולא כמרוויחים גם מהגידול בהוצאות על עומסי עבודה של בינה מלאכותית ולמידת מכונה, כגון אימון והסקה.
תחילת הכיסוי מגיעה בזמן שהטכנולוגיה של Rambus מוכרת יותר ויותר בתפקידה בשיפור הביצועים של מרכזי נתונים לנוכח הביקוש הגובר ליכולות בינה מלאכותית ולמידת מכונה. הפרשנות של האנליסט מדגישה את הפוטנציאל להערכת חסר של מעמד החברה בשוק וההזדמנויות שלפניה.
מחיר היעד של 70.00 דולר שנקבע על ידי לופ קפיטל מצביע על תחזית חיובית למניית Rambus, המשקפת ביטחון בביצועי החברה בעתיד. יעד זה מבוסס על ניתוח החברה לגבי פוטנציאל הרווחים של החברה והזדמנויות השוק.
משקיעים עשויים לעקוב מקרוב אחר Rambus Inc. בעקבות תחילת הכיסוי של לופ קפיטל, כאשר השוק מעבד את המידע החדש ומחיר היעד. התמיכה של החברה עשויה להשפיע על תחושת השוק ולהשפיע על ביצועי המניה של Rambus בטווח הקרוב.
בחדשות אחרות לאחרונה, Rambus Inc. דיווחה על תוצאות כספיות מרשימות לרבעון השלישי של שנת הכספים 2024, בעיקר בזכות ביקוש חזק לשבבי ממשק זיכרון DDR5. הכנסות החברה הגיעו ל-145.5 מיליון דולר, כאשר הכנסות המוצרים חוו עלייה של 27% לעומת השנה שעברה ל-66.4 מיליון דולר. Rambus גם ייצרה 62 מיליון דולר במזומנים תפעוליים והמשיכה בתוכנית רכישת המניות שלה, מה שמדגיש את מחויבותה לערך לבעלי המניות.
החברה הציגה ערכות שבבים חדשות של DDR5 MRDIMM ו-RDIMM, במטרה לענות על צרכי מרכזי נתונים מתקדמים ויישומי בינה מלאכותית. הכנסות הרבעון הרביעי של Rambus צפויות להיות בין 154 מיליון דולר ל-160 מיליון דולר, כאשר הרווח למניה שאינו GAAP צפוי להיות בין 0.52 דולר ל-0.59 דולר. החברה שומרת על מצב מזומנים חזק של 432.7 מיליון דולר במזומנים, שווי מזומנים וניירות ערך סחירים.
למרות יצירת המזומנים החזקה, יתרת המזומנים וניירות הערך הסחירים נשארה ללא שינוי מהרבעון השני. החברה ממשיכה להתמקד בתפיסת הזדמנויות ארוכות טווח בשווקי מרכזי הנתונים והבינה המלאכותית, עם שיעור צמיחה שנתי צפוי להכנסות מ-IP של סיליקון של 10% עד 15%.
אלה הן בין ההתפתחויות האחרונות עבור Rambus Inc.
תובנות InvestingPro
המדדים הפיננסיים וביצועי השוק של Rambus Inc. מתיישבים עם העמדה החיובית של לופ קפיטל. על פי נתוני InvestingPro, ל-Rambus יש שולי רווח גולמי מרשימים של 82.47% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024, המשקפים את כוח התמחור החזק של החברה ואת היעילות התפעולית שלה. זה מתיישב עם טיפ InvestingPro המדגיש את "שולי הרווח הגולמי המרשימים" של החברה.
צמיחת ההכנסות של החברה גם היא ראויה לציון, עם עלייה של 38.19% בהכנסות הרבעוניות לרבעון השלישי של 2024. צמיחה חזקה זו תומכת בדעתה של לופ קפיטל על הפוטנציאל של Rambus בשווקי הבינה המלאכותית ולמידת המכונה המתרחבים. בנוסף, המצב הפיננסי החזק של Rambus ניכר מטיפ InvestingPro נוסף, המציין כי לחברה "יש יותר מזומנים מחוב במאזן שלה", מה שמספק גמישות להשקעות עתידיות ויוזמות צמיחה.
למרות הירידה מתחילת השנה המוזכרת במאמר, נתוני InvestingPro מראים תשואת מחיר משמעותית של 26.88% בחודש האחרון ותשואה של 30.49% בשלושת החודשים האחרונים, מה שמרמז על שינוי חיובי לאחרונה בתחושת השוק. ביצועים אחרונים אלה עשויים להצביע על כך שמשקיעים מתחילים להכיר בהצעת הערך שהודגשה על ידי לופ קפיטל.
לקוראים המעוניינים בניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 17 טיפים נוספים עבור Rambus Inc., המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומעמד השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.