ביום שלישי, חברת השירותים הפיננסיים דוידסון DA עדכנה את מחיר היעד שלה עבור Oatly Group AB (NASDAQ:OTLY), חברת המשקאות מבוססי הצמחים, והתאימה אותו ל-1.20 דולר מ-1.40 דולר קודם לכן. למרות ההתאמה כלפי מטה, החברה ממשיכה לתמוך בדירוג Buy למניית החברה.
האנליסט בדוידסון DA אישר מחדש את דירוג ה-Buy, תוך הדגשת נקודת מבט ארוכת טווח המעדיפה משקאות מבוססי צמחים על פני בשר בשל העדפות הצרכנים והצורך. האנליסט ציין את מאמצי פישוט שרשרת האספקה כזרז פוטנציאלי ל-Oatly להפוך לישות צמיחה רווחית של מוצרי צריכה ארוזים (CPG).
Oatly התמודדה עם אתגרים בהתאמת גורמים חיצוניים ופנימיים במסעה לרווחיות. החברה התמודדה עם בעיות אספקה בצפון אמריקה, רוחות נגד מאקרו-כלכליות בסין, וכעת מתמודדת עם חששות ביקוש באירופה. מכשולים אלה הוחמרו על ידי EBITDA שלילי, חששות לגבי תזרים מזומנים חופשי, ובעיות נזילות במניה.
עם זאת, דוידסון DA רואה ערך במניית Oatly עבור משקיעים מסוימים, תוך ציון התקדמות נראית לעין בהכנסות וב-EBITDA. החברה מציעה כי, עבור אלה שיכולים להכיל את הסיכונים הנלווים, ההתקדמות של Oatly בתחומים אלה עשויה להפוך את מניותיה להזדמנות השקעה ראויה לשקילה. הערות האנליסט מדגישות את הפוטנציאל שהם רואים במודל העסקי ובמיקום השוק של Oatly למרות המדדים הפיננסיים הנוכחיים ואתגרי השוק.
בחדשות אחרות לאחרונה, Oatly Group AB חשפה את תוצאותיה הכספיות לרבעון השלישי של 2024, תוך הדגשת עלייה של כמעט 10% בהכנסות במטבע קבוע והפסד EBITDA מותאם מופחת של 5 מיליון דולר. התפתחויות אלה מדגימות את המשך צעדיה של יצרנית החלב הצמחי לקראת רווחיות.
צמיחת ההכנסות השנתית צפויה להיות בקצה התחתון של הטווח 6%-10%, כאשר הפסדי EBITDA המותאמים צפויים לנטות לקצה החיובי של הטווח 35 מיליון דולר עד 50 מיליון דולר.
צפון אמריקה וסין הגדולה דיווחו על עליות בהכנסות של 18% ו-12% בהתאמה, כאשר האחרונה חוותה את הרבעון הראשון שלה של צמיחה רווחית. Oatly גם מתכננת לחזק את המודעות למותג ואת הפרסום, תוך התמקדות בהעדפות השוק המקומי.
החברה הראתה מחויבות לשיפור הרווחיות ותזרים המזומנים, כפי שמוכח על ידי התקדמות משמעותית במרג'ין הגולמי והוצאות SG&A מכוילות מחדש.
מבחינת ציפיות עתידיות, Oatly שואפת לצמיחה רווחית ו-EBITDA מותאם חיובי עד 2025, תוך התמקדות ברווחי הפצה, שיפור נתח השוק, והרחבת הקטגוריה.
החברה גם מתכננת לתת עדיפות לבטיחות, יעילות וקיימות באתרים הקיימים שלה. אלה הן התפתחויות אחרונות במסעה של החברה לקראת צמיחה רווחית.
תובנות InvestingPro
בעוד שדוידסון DA שומרת על דירוג Buy עבור Oatly Group AB (NASDAQ:OTLY), נתונים ועצות עדכניים מ-InvestingPro מספקים הקשר נוסף למצבה הפיננסי של החברה. שווי השוק של Oatly עומד על 451.48 מיליון דולר, המשקף את הערכת השוק הנוכחית שלה. הכנסות החברה ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024 היו 813.47 מיליון דולר, עם צמיחה בהכנסות של 5.06% באותה תקופה.
עם זאת, עצות InvestingPro מדגישות כמה חששות המתיישרים עם האתגרים שהוזכרו במאמר. עצה אחת מציינת ש-Oatly "פועלת עם נטל חוב משמעותי", מה שעלול להשפיע על הגמישות פיננסית שלה. עצה נוספת מציינת שהחברה "שורפת במהירות מזומנים", מה שקשור לחששות לגבי תזרים מזומנים חופשי שהוזכרו על ידי דוידסון DA.
תובנות אלה מדגישות את הסיכונים הקשורים למצבה הפיננסי הנוכחי של Oatly. משקיעים השוקלים את מניית Oatly צריכים לשקול גורמים אלה מול הפוטנציאל לצמיחה ורווחיות שדוידסון DA רואה בעתיד החברה.
לניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 13 עצות נוספות על Oatly, המספקות הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומיקום השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.