ביום שישי, Needham, חברת השקעות מובילה, העלתה את מחיר היעד למניית CarGurus Inc. (NASDAQ: CARG), שוק הרכב המקוון הפופולרי, ל-39.00 $, עלייה מ-27.00 $ קודם לכן. החברה שמרה על דירוג הקנייה שלה למניה. ההתאמה מגיעה בעקבות התוצאות הכספיות האחרונות של CarGurus והתייחסות ההנהלה.
CarGurus משתמשת ביעילות בתנועת הגולשים המובילה בתעשייה כדי להגדיל את נתח הארנק, ומספקת החזר השקעה (ROI) גבוה ללקוחות הדילרים שלה. החברה ראתה עלייה עקבית בהכנסה הרבעונית הממוצעת לדילר מנוי (QARSD), גם כאשר התמודדה עם השוואות מאתגרות מתקופות קודמות.
הצמיחה היציבה הזו ב-QARSD היא עדות לביצוע החזק של החברה וליכולתה למשוך דילרים חדשים לפלטפורמה שלה בשערי שוק תחרותיים.
החברה גם עובדת באופן פעיל על הצגת מוצרים חדשים המעודדים דילרים לעבור לרמות מחיר מכירה ממוצע (ASP) גבוהות יותר. הנהלת CarGurus הביעה ביטחון בפוטנציאל לצמיחה נוספת ב-QARSD.
יתר על כן, ההשקה מחדש של הצעת הסיטונאות של CarGurus מתקדמת בצורה חלקה. האינטגרציה של נתוני קמעונאות וסיטונאות, יחד עם חבילות מוצרים, צפויה לשפר את הצעת השוק של החברה.
מחיר היעד המעודכן של 39 $ מבוסס על הערכה של פי 12.5 מה-EBITDA המותאם הצפוי של החברה לשנת הכספים 2026. זוהי עלייה מההערכה הקודמת, שהייתה פי 10 מה-EBITDA המותאם הצפוי לשנת הכספים 2025. מחיר היעד החדש של Needham משקף את ההכרה שלהם בביצוע העקבי של CarGurus ובנראות של השוק שלה.
בחדשות אחרות לאחרונה, CarGurus Inc. הייתה במוקד של מספר חברות אנליסטים בעקבות דוח הרווחים לרבעון השני שלה. RBC Capital Markets העלתה את מחיר היעד שלה ל-CarGurus ל-30 $, תוך שמירה על דירוג Outperform, בציינה את הרבעון החזק של החברה ואת שיפור שולי הרווח.
זאת לאור הצמיחה החזקה בעסקי הליבה של CarGurus, המיוחסת לשיפור בשוק הרכב המשומש ולאימוץ של מוצרים נוספים מובחנים חדשים.
BTIG גם העלתה את מחירי היעד שלה ל-30 $, בעקבות הצמיחה החזקה בהכנסות הדילרים של החברה. האסטרטגיה של CarGurus להתמקד בסוכנויות גדולות יותר ולמכור מוצרים נוספים הובילה להכנסות וצמיחה גבוהות יותר לדילר, למרות שהיא עומדת בפני השוואות קשות יותר במחצית השנייה של השנה.
בדוח הרווחים לרבעון השני של 2024 של החברה, CarGurus דיווחה על ירידה של 9% בהכנסות המאוחדות ל-219 מיליון $, אך ראתה צמיחה של 14% בהשוואה לשנה שעברה בעסקי השוק שלה.
העסקים הבינלאומיים של החברה ראו גם עלייה של 21% בהכנסות. למרות חיוב ירידת ערך מוניטין שאינו במזומן של 127 מיליון $ הקשור לעסקי CarOffer שלה, CarGurus נשארת אופטימית לגבי מאמצי הארגון מחדש שלה והאינטגרציה של יכולות קמעונאיות וסיטונאיות.
במבט קדימה, CarGurus צופה שההכנסות המאוחדות ברבעון השלישי יהיו בטווח שבין 212 מיליון $ ל-232 מיליון $, כאשר הכנסות השוק צפויות להיות בין 199 מיליון $ ל-204 מיליון $. התפתחויות אחרונות אלה מרמזות על תחזית חיובית ל-CarGurus, כשהיא ממשיכה להתמקד בשיפור חוויית הצרכן ובהנעת הצמיחה.
תובנות InvestingPro
נתוני InvestingPro האחרונים מתיישרים עם התחזית החיובית של Needham על CarGurus (NASDAQ: CARG). שווי השוק של החברה עומד על 3.45 ביליון $, עם ביצוע מחיר חזק המשתקף בתשואה כוללת של 74.11% בשנה האחרונה. צמיחה מרשימה זו מודגשת עוד יותר על ידי תשואה של 48.93% בשלושת החודשים האחרונים בלבד, המצביעה על מומנטום משמעותי.
טיפים של InvestingPro מדגישים ש-CarGurus מחזיקה יותר מזומנים מחוב במאזן שלה, מה שמרמז על יציבות פיננסית. בסיס פיננסי מוצק זה יכול לתמוך ביוזמות הצמיחה ופיתוחי המוצרים של החברה שהוזכרו במאמר. יתר על כן, ההכנסה הנקייה צפויה לגדול השנה, מה שיכול להצדיק עוד יותר את מחיר היעד המוגדל של Needham.
כדאי לציין ש-CarGurus נסחרת קרוב לשיא של 52 שבועות, כאשר המחיר הנוכחי שלה הוא 98.26% מאותו שיא. זה מתיישר עם הסנטימנט החיובי של המאמר אך גם מציע שמשקיעים צריכים להיזהר מהערכת יתר פוטנציאלית.
לקוראים המעוניינים בניתוח מעמיק יותר, InvestingPro מציע 14 טיפים נוספים עבור CarGurus, המספקים מבט מקיף יותר על הבריאות הפיננסית ומעמד השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.