ביום חמישי, סיטי עדכנה את תחזיתה לגבי Outbrain Inc (NASDAQ:OB), והורידה את מחיר היעד ל-5.30 דולר מ-5.50 דולר קודם לכן. למרות השינוי, החברה שמרה על דירוג ניטרלי למנית סטוק. ההתאמה מגיעה בעקבות תוצאות הרבעון השלישי של Outbrain לשנת 2024, שתאמו את הציפיות. ה-EBITDA המותאם של החברה היה טוב באופן בולט, אם כי זה אוזן במידת מה על ידי תחזית חלשה מהצפוי לרבעון הרביעי של ex-TAC (עלויות רכישת תנועה).
המיקוד העיקרי של האנליסטים והמשקיעים הוא על הרכישה הקרובה של Teads על ידי Outbrain, הנתפסת כאירוע משמעותי ופוטנציאלי לשינוי מהותי עבור החברה. התהליך נראה כמתקדם בצורה חלקה, כאשר בעלי המניות של Outbrain צפויים להצביע על העסקה ב-5 בדצמבר 2024. רכישה זו ראויה לציון במיוחד בשל היקפה והפוטנציאל שיש לה לעצב מחדש את עתיד החברה.
מגמות הרווחיות של Outbrain ברבעון השלישי היו מבטיחות יותר מהצפוי, מה שיוחס למאמצים מוצלחים באופטימיזציה של סטרקצ'ר העלויות של החברה. בעוד שההנחיה ל-ex-TAC של הרבעון הרביעי הייתה מתחת לציפיות הראשוניות, קיימת אמונה שהתחזית עשויה להיות שמרנית. החולשה שנצפתה באוקטובר נחשבת לתוצא זמני, כאשר מפרסמים מפחיתים את ההוצאות בשל אי-ודאויות סביב הבחירות בארה"ב.
העסק הליבה של Outbrain נראה יציב, כאשר החברה משיקה מוצרים חדשים, מרחיבה את ההוצאות מחוץ לפלטפורמה, ומשפרת את הצעות המוצרים שלה למשפך המלא. יוזמות אלו מכוונות למשוך לא רק הוצאות מבוססות ביצוע אלא גם הוצאות מותג גדולות יותר, מה שמצביע על מאמץ אסטרטגי לגוון ולחזק את זרמי ההכנסות של החברה.
בחדשות אחרות לאחרונה, Outbrain Inc. עשתה צעדים משמעותיים בהצעת הרכישה שלה של Teads, פלטפורמת מדיה גלובלית. תקופת ההמתנה החובה תחת חוק Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements פגה, מה שמסמן צעד מפתח בתהליך המיזוג. עם זאת, הרכישה עדיין תלויה בתנאי אחרים, כולל אישורים רגולטוריים בינלאומיים.
הביצוע של Outbrain ברבעון השני הראה EBITDA מותאם של 7.4 מיליון דולר בהשוואה לשנה שעברה, הכפלה מהשנה הקודמת, ותזרים מזומנים חופשי חיובי ברבעון הרביעי ברציפות. עם 229 מיליון דולר במזומן, תחליפי מזומן וניירות ערך שוויק, החברה ממשיכה להדגים את הרווחיות והיעילות התפעולית שלה.
מבחינת ציפיות עתידיות, Outbrain צופה שהרווח הגולמי ex-TAC ברבעון השלישי יהיה בטווח שבין 58 מיליון דולר ל-62 מיליון דולר וה-EBITDA המותאם יהיה בין 8 מיליון דולר ל-10.5 מיליון דולר. החברה גם שומרת על הנחיית השנה המלאה ל-2024 ומעלה את הנחיית ה-EBITDA המותאם ל-31.5 מיליון דולר עד 36 מיליון דולר.
תובנות InvestingPro
Outbrain Inc (NASDAQ:OB) הראתה חוסן בשוק מאתגר, כפי שעולה מנתוני InvestingPro האחרונים. מנית הסטוק של החברה הדגימה החזר משמעותי בשבוע האחרון, עם תשואה כוללת של 10.96%. ביצוע זה לטווח קצר מתיישר עם אזכור מגמות הרווחיות המבטיחות ברבעון השלישי בכתבה.
טיפים של InvestingPro מדגישים ש-Outbrain נסחרת קרוב לשיא השנתי שלה, כאשר המחיר הנוכחי הוא 95.47% מהשיא השנתי שלה. זה מרמז על ביטחון המשקיעים בביצועים האחרונים של החברה ובתחזיות העתידיות שלה, במיוחד לאור רכישת Teads הצפויה שהוזכרה בכתבה.
טיפ רלוונטי נוסף של InvestingPro מציין ש-Outbrain מחזיקה יותר מזומן מחוב במאזן שלה. עמדה כספית חזקה זו עשויה להיות קריטית לחברה בעודה מנווטת את הרכישה הקרובה וממשיכה להשקיע ביוזמות מוצרים חדשים והוצאות מחוץ לפלטפורמה שנדונו בכתבה.
עבור משקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 8 טיפים נוספים עבור Outbrain, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ועמדת השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.