ביום חמישי, סיטי שמרה על דירוג ניטרלי עבור Bumble Inc. (NASDAQ:BMBL) אך העלתה את מחיר היעד למניה ל-8.00$, עלייה מ-6.00$ קודם לכן. ההתאמה מגיעה בעקבות תוצאות הרבעון השלישי של 2024 של Bumble והנחיות לרבעון הרביעי, אשר נחשבו כמספקות על ידי החברה.
לפי סיטי, בעוד ש-Bumble הראתה כמה סימנים מבטיחים מוקדמים מהאסטרטגיה השיווקית החדשה שלה ומהשקת המוצר האחרונה בסתיו, עדיין מוקדם מדי לקבוע את הצלחתן של יוזמות אסטרטגיות אלה.
השקת המוצר של חברת ההיכרויות בסתיו נתפסה באופן חיובי, שכן היא מצביעה על מחויבות ההנהלה ללוח זמנים השקה סדיר יותר. סיטי ציינה כי למרות שמאמצים אלה נמצאים בשלבים ראשוניים, ההנהלה הבהירה כי יידרש זמן כדי להשפיע משמעותית על ביצועי החברה. הנהלת Bumble בוחנת כעת את אסטרטגיית ההכנסות שלה, מה שמשאיר את תחזית הצמיחה לשנת 2025 לא ברורה.
החברה גם הביעה זהירות לגבי הפוטנציאל להרחבת המרג'ין בשל עצימות השקעה גבוהה יותר אפשרית.
למרות האתגרים העומדים בפני סקטור ההיכרויות המקוונות, סיטי הכירה בכך שהנהלת Bumble החלה לבצע את תוכניותיה. החברה ציינה כי האיפוס ברבעון האחרון הפחית את הסיכונים הקשורים להשקעה במניות Bumble, הנסחרות כעת בכפולה של כשש פעמים ה-EBITDA המוערך לשנת 2025.
עם זאת, סיטי הסיקה כי הערכת המניה נראית מאוזנת בהתחשב באי-הוודאויות סביב תחזיות הצמיחה.
בחדשות אחרות לאחרונה, Bumble Inc. דיווחה על ירידה בהכנסות הרבעוניות בפעם הראשונה מאז ההנפקה הראשונה לציבור שלה ב-2021. הירידה במכירות מיוחסת לאינפלציה מתמשכת ועלויות קבלת הלוואה גבוהות, המשפיעות על הוצאות הצרכנים על האפליקציה ושירותים פרימיום של החברה.
למרות השקת אפליקציה משופרת ותכונות חדשות לעידוד הצמיחה, תחזית ההכנסות השנתית של Bumble הופחתה באוגוסט, מה שמעלה שאלות לגבי האפקטיוויות של האסטרטגיה שלה.
מנהלת הכספים של החברה, אנו סוברמניאן, ציינה כי השקעות ויוזמות אלה יידרשו זמן כדי להתרגם לצמיחה משמעותית בהכנסות. Bumble, עם זאת, ראתה עלייה במספר המשתמשים המשלמים הכולל, שעלה מ-3.8 מיליון בשנה הקודמת ל-4.3 מיליון ברבעון השלישי. עם ירידה קטנה בהכנסות ל-273.6 מיליון $ לרבעון, החברה עדיין עברה את הערכת האנליסטים הממוצעת של 271.9 מיליון $.
Bumble גם דיווחה על הפסד משמעותי ברבעון השלישי של 849.3 מיליון $ וסיפקה הנחיות שנפלו מציפיות האנליסטים. לרבעון הרביעי, Bumble צופה כי ההכנסות שלה ינועו בין 256 מיליון $ ל-262 מיליון $, בהתאמה לתחזית האנליסטים הממוצעת של 260.2 מיליון $.
לשנת הכספים 2024, החברה צופה הכנסות בין 1.06 ביליון $ ל-1.07 ביליון $, בהתאמה להערכות הנוכחיות.
תובנות InvestingPro
נתונים עדכניים מ-InvestingPro שופכים אור נוסף על המצב הכספי וביצועי השוק של Bumble. למרות התחזית הזהירה של סיטי, מניית Bumble הראתה מומנטום משמעותי בטווח הקצר, עם תשואת מחיר של 20.34% בחודש האחרון ו-10.31% בשבוע האחרון. העלייה האחרונה הזו מתיישבת עם טיפ של InvestingPro המרמז כי המניה עשויה להיות באזור קניית יתר בהתבסס על ה-RSI שלה.
מנקודת מבט של הערכה, Bumble נסחרת ביחס P/E של 24.17, שלפי InvestingPro נמוך ביחס לפוטנציאל צמיחת הרווחים בטווח הקרוב. זו יכולה להיות נקודה מעניינת למשקיעים בהתחשב במחיר היעד המוגדל של סיטי והיוזמות האסטרטגיות המתמשכות של החברה.
ראוי לציין שבעוד ש-Bumble אינה רווחית כרגע ב-12 החודשים האחרונים, אנליסטים צופים שהחברה תהפוך לרווחית השנה. תחזית זו נתמכת על ידי מרג'ין הרווח הגולמי האיתן של החברה של 70.34% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024, המצביע על ביצועים חזקים של הליבה העסקית.
למשקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 11 טיפים נוספים עבור Bumble, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומיקום השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.