ביום רביעי, אנליסט Keefe, Bruyette & Woods מאייר שילדס עדכן את עמדת החברה לגבי AXIS Capital (NYSE:AXS), והעלה את מחיר היעד ל-12 חודשים ל-96 דולר מ-94 דולר קודם לכן, תוך שמירה על דירוג Outperform למניה. ההתאמה מגיעה בעקבות תוצאות הרבעון השלישי של AXIS Capital לשנת 2024, שכללו שיחת ועידה שסיפקה תובנות נוספות לגבי הביצועים הפיננסיים והתחזית של החברה.
שילדס ציין כי ההחלטה לשמור על דירוג Outperform ולהעלות את מחיר היעד מבוססת על שילוב של גורמים. באופן ספציפי, מחיר היעד החדש נקבע על 8.5 פעמים הרווח למניה המוערך המעודכן של החברה לשנת 2025 ו-144% מהערך המאזני של מניה המוערך לסוף שנת 2024. ההערכות המעודכנות לרווח למניה של החברה לשנים 2024, 2025 ו-2026 הן כעת 10.60 דולר, 11.25 דולר ו-11.75 דולר, בהתאמה. זה מהווה שינוי מההערכות הקודמות של 10.95 דולר, 11.00 דולר ו-11.35 דולר.
האנליסט הבהיר כי ההערכה הנמוכה יותר לרווח למניה ב-2024 מתחשבת בהפסדי אסונות גבוהים יותר הצפויים ברבעון הרביעי של 2024. עם זאת, ההערכות המעודכנות ל-2025 ו-2026 משקפות ציפיות לצמיחה מהירה יותר בפרמיות והוצאות מופחתות. גורמים חיוביים אלה מאוזנים במידת מה על ידי הציפייה ליחסי הפסד ליבה גבוהים יותר.
בהערכת מעמדה של AXIS Capital בשוק, שילדס הביע ביטחון כי פער ההערכה של החברה בהשוואה למתחריה המתמקדים בתחומים מיוחדים צפוי להצטמצם. אופטימיות זו מבוססת על המשך אספקת חיתום והכנסות השקעה חזקים ויציבים של AXIS Capital, שצפויים לתמוך בביצועי המניה בהמשך.
בחדשות אחרות לאחרונה, AXIS Capital Holdings Limited הציגה ביצועים פיננסיים חזקים ברבעון השלישי של 2024. החברה דיווחה על רווח נקי של 173 מיליון דולר, או 2.04 דולר למניה מדוללת, ותשואה על בסיס שנתי של 13%. החברה גם ראתה עלייה משמעותית בערך המאזני של מניה ל-64.65 דולר, המסמנת צמיחה של כמעט 20% מתחילת השנה. הפרמיות ברוטו שנכתבו ברבעון השלישי הסתכמו ב-1.9 ביליון דולר, עלייה של 1.6% לעומת השנה הקודמת, המסמנת את הרמה הגבוהה ביותר לרבעון שלישי.
למרות הפסדים משמעותיים מהוריקנים הלן ומילטון, AXIS שמרה על יחס משולב חזק של 93.1%. החברה גם החזירה 77 מיליון דולר לבעלי המניות באמצעות דיבידנדים ורכישה חוזרת של מניות כחלק מההתפתחויות האחרונות שלה. AXIS גם משקיעה השקעות אסטרטגיות בטכנולוגיה כדי לשפר את היעילות.
אנליסטים מציינים חשש דובי עם החברה הניצבת בפני הפסדי אסונות של 78 מיליון דולר מהוריקנים הלן וברייל. בצד השורי, AXIS השיגה עלייה של 4.7% בפרמיות ברוטו במגזר הביטוח, המונעת מצמיחה בנכסים ובחבויות. במבט קדימה, AXIS צופה סיום חזק ל-2024 וצופה המשך צמיחה ב-2025, הנתמכת במגוון המוצרים והיכולות הגיאוגרפיות שלה.
תובנות InvestingPro
המעמד החזק בשוק של AXIS Capital, כפי שהודגש על ידי Keefe, Bruyette & Woods, נתמך עוד יותר על ידי נתונים מ-InvestingPro. יחס המחיר לרווח של החברה של 11.44 ויחס המחיר לרווח (מותאם) של 10.88 ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024 מרמזים כי המניה עשויה להיות מוערכת בחסר ביחס לפוטנציאל הרווח שלה. זה מתיישר עם ציפיית האנליסט להצטמצמות פער ההערכה בהשוואה למתחרים.
טיפים של InvestingPro חושפים כי AXIS Capital העלתה את הדיבידנד שלה במשך 21 שנים רצופות ושמרה על תשלומי דיבידנד במשך 22 שנים רצופות. היסטוריית הדיבידנד העקבית הזו, יחד עם תשואת דיבידנד נוכחית של 2.2%, מדגישה את היציבות הפיננסית של החברה ואת המחויבות שלה לתשואות לבעלי המניות.
הרווחיות של החברה ניכרת מהרווח הנקי החיובי שלה והציפייה לצמיחה השנה. זה משתקף בצמיחת ההכנסות של 6.37% ב-12 החודשים האחרונים וצמיחה מרשימה יותר של 12.33% ברבעון האחרון. נתונים אלה תומכים בתחזית האופטימית של האנליסט לגבי הביצועים העתידיים של AXIS Capital.
עבור משקיעים המחפשים תובנות מקיפות יותר, InvestingPro מציע 12 טיפים נוספים עבור AXIS Capital, המספקים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומעמדה בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.