ביום רביעי, Keefe, Bruyette & Woods (KBW) עדכנו את תחזיתם לגבי Apollo Global Management (NYSE:APO), והעלו את מחיר היעד ל-168.00 דולר מ-159.00 דולר. החברה שמרה על דירוג Outperform למניית חברת ניהול הנכסים.
התאמת מחיר היעד מגיעה בעקבות דוח הרווחים של Apollo Global Management, שעלה על הציפיות בזכות שילוב של Fee Related Earnings (FRE), Strategic and Risk Earnings (SRE), ו-Principal Investment Income (PII) גבוהים יותר. רווחים אלה קוזזו במעט על ידי מיסים גבוהים יותר. האנליסט ציין כי בתוך ה-FRE, העלייה ברווחים נבעה בעיקר מעלייה בדמי ניהול ופתרונות הון.
דווח גם כי התזרים הנכנס ברוטו של Apollo היה מעל ציפיות האנליסטים. כתוצאה מתוצאות כספיות חיוביות אלה, KBW העלתה במתינות את תחזיות הרווח שלה ל-Apollo, בעיקר בשל דמי הניהול הגבוהים יותר שנצפו. עם זאת, לא נעשו התאמות משמעותיות לתחזיות ה-SRE.
מחיר היעד החדש של 168 דולר מבוסס על הערכת שווי של 17.5 פעמים ה-After-tax Net Income (ANI) המהוון לשנת 2026. מחיר היעד המעודכן משקף את ביטחון החברה בביצועים המתמשכים של Apollo ובפוטנציאל הצמיחה הפיננסית שלה. דירוג ה-Outperform מרמז כי KBW מצפה שמניית Apollo תבצע טוב יותר מהתשואה הכוללת הממוצעת של המניות שהחברה מכסה ב-6 עד 12 החודשים הקרובים.
תובנות InvestingPro
הביצועים החזקים של Apollo Global Management, כפי שהודגשו בהעלאת מחיר היעד של KBW, נתמכים עוד יותר על ידי נתונים בזמן אמת מ-InvestingPro. שווי השוק של החברה עומד על 93.15 ביליון דולר מרשימים, המשקפים את נוכחותה המשמעותית במגזר השירותים הפיננסיים.
יחס ה-P/E של Apollo של 17.28 מתיישר בקירוב עם מודל ההערכה של KBW, המשתמש במכפיל של 17.5 פעמים לחישוב מחיר היעד שלו. זה מרמז כי הערכת השוק הנוכחית תואמת את ציפיות האנליסטים. בנוסף, צמיחת ההכנסות של החברה של 20.81% ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השלישי של 2024 מדגישה את הביצועים הפיננסיים החזקים שצוינו בדוח הרווחים.
טיפים של InvestingPro מדגישים את החוזקות של Apollo, כולל תשואת בעלי המניות הגבוהה שלה והעובדה שהיא נסחרת ביחס P/E נמוך ביחס לצמיחת הרווחים בטווח הקרוב. גורמים אלה תומכים בדירוג ה-Outperform של KBW ומרמזים על פוטנציאל להמשך תשואות חזקות. ניסיון העבר של החברה בשמירה על תשלומי דיבידנדים במשך 14 שנים רצופות מצביע גם על יציבות פיננסית ומחויבות לתשואות לבעלי המניות.
כדאי לציין ש-InvestingPro מציע 13 טיפים נוספים עבור Apollo Global Management, המספקים למשקיעים ניתוח מקיף של הבריאות הפיננסית ומעמד השוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.