ARK Investment Management – חברת ההשקעות הלוהטת בהנהגתה של משקיעת הצמיחה הנודעת קאת'י ווד – זוכה להמון תשומת לב לאחרונה, הודות לטירוף הקניות בחבילת קרנות הסל שלה (ETF) בניהול פעיל.
כל חמש קרנות הסל העיקריות של ARK Invest יותר מהכפילו עצמן בשנת 2020, והקרן ARK Genomic Revolution (NYSE:ARKG) של החברה מובילה עם זינוק של 178% בשנה שעברה. הקרן ARK Next Generation Internet (NYSE:ARKW) (עלייה של 154%) וקרן הדגל ARK Innovation (NYSE:ARKK) (עלייה של 148%) נמצאות קרוב מאחוריה.
למרות אי יציבות מסוימת לאחרונה – ARK ספגה את זרימות הכסף הגדולות ביותר החוצה (נטו) בשבע שנותיה של הקרן ב-23 בפברואר – נראה שקבוצת קרנות הסל נמצאת בעמדה טובה להמשיך בעליות, הודות להימורים גדולים על כמה מהשמות הכי חדשניים, תמורתיים ומרגשים בשוק.
הנה שלוש מניות ש-ARK קנתה בהיקפים משמעותיים בשבועות האחרונים, בהתחשב בגודל ובעקביות של הרכישות של ווד.
כל המספרים עדכניים נכון לדיווח של ARK מ-2 במרץ.
1. טלדוק (Teladoc)
- שיעור ההחזקה של ARK: 7.55%
- קרנות: ARKK, ARKW, ARKF, ARKG
- משקל: 4.69%
אחרי עלייה מרשימה של 140% בשנת 2020, המניה של טלדוק (NYSE:TDOC) זינקה עוד 54% בשלב מסוים בתחילת שנת 2021, לפני שמכירת המניות של חברות שעלו במגפת הקורונה, הוציאה חלק מהרוח מהמפרשים של המניה הממריאה.
המניה TDOC ננעלה בשער של 217.92 דולר ארה"ב ביום שלישי, כמעט 30% מתחת לשיא של כל הזמנים שאליו הגיעה ב-16 בפברואר, 308.00 דולר. הערכת השווי הנוכחית נותנת לחלוצת הטלרפואה מפרצ'ס, ניו יורק שווי שוק של 32.5 מיליארד דולר.
שתי קרנות סל של ARK קנו כמעט 200,000 מניות טלדוק ב-1 במרץ: ARKK רכשה 111,041 מניות, ואילו ARKW קנתה 88,691 מניות נוספות. פעילות הקנייה מגיעה אחרי ש-ARK Invest חטפה כ-1.057 מיליון מניות של TDOC בפברואר.
חברת הטלרפואה הגדולה בארה"ב היא כעת ההחזקה השנייה בגודלה של ARK באופן כללי, לאחר שקפצה מעל סקוור (NYSE:SQ) ורוקו (NASDAQ:ROKU) בימים האחרונים, ורק טסלה (NASDAQ:TSLA) גדולה ממנה.
טלדוק דיווחה על הכנסות של 378.9 מיליון דולר ברבעון הרביעי, כאשר הגישה את תוצאותיה הכספיות ב-24 בפברואר, כלומר עלייה של 145% מהתקופה המקבילה אשתקד, הודות לזינוק בביקוש לפלטפורמת הרפואה הווירטואלית שלה, על רקע משבר הבריאות המתמשך.
החברה, שמשתמשת בתוכנה לשיחות ועידה בטלפון ובווידאו כדי לספק טיפול רפואי מרחוק לפי דרישה, רשמה 2.96 מיליון ביקורים בסך הכול ברבעון הרביעי, עלייה של 139% מהרבעון המקביל אשתקד.
ביקורים הקשורים למחלות שאינן מדבקות, כמו כאב גב, לחץ דם, חרדה ודיכאון עלו ל-75% מנפח הביקורים הכולל, משיעור של 50% בתקופה המקבילה אשתקד.
למרות שגיידנס החברה להכנסות ולחברויות לשנת 2021 לא הרשים את המשקיעים, אנו מאמינים שטלדוק נמצאת בעמדה טובה לשמור על מעמדה כמובילה בתחום הצומח במהירות של שירותי טלרפואה.
2. יוניטי סופטוור (Unity Software)
- שיעור ההחזקה של ARK: 2.05%
- קרנות: ARKK, ARKW
- משקל: 1.15%
למניה של יוניטי סופטוור (NYSE:U), שמספקת כלים ליצירת משחקי וידאו, הייתה תקופה של חוסר יציבות מסוימת לאחרונה. אחרי עלייה של 195% בשנת 2020, מניות החברה, שהתחילו להיסחר לראשונה באמצע ספטמבר, צנחו כמעט 30% עד כה בשנת 2021.
המניה של U – שננעלה אמש בשער של 108.10 דולר – נסחרת כעת כ-38% מתחת לשיא של כל הזמנים, 174.94 דולר, שאליו הגיעה ב-23 בדצמבר, מה שנותן למפתחת התוכנה למשחקי וידאו שווי שוק של 28.4 מיליארד דולר.
קרן ARK של קאת'י ווד יצאה למסע קניות נרחב עם ירידת המניה של U בחודש פברואר, וביצעה לא פחות מ-13 רכישות של המניה במהלך החודש. בסך הכול, היא הוסיפה 2.19 מיליון מניות לתיק ההחזקות שלה, והביאה את שיעור ההחזקה של ARK Innovation ביוניטי לכ-2%. כיום, מדובר בהחזקה ה-24 בגודלה בקרן.
יוניטי דיווחה על הכנסות ורווחים מרשימים ביותר בדוח הרבעוני השני שלה בתור חברה ציבורית ב-5 בפברואר, אבל הוציאה גיידנס מכירות הרבה מתחת לציפיות.
החברה מסן פרנסיסקו, קליפורניה איבדה סכום מותאם של 0.10 דולר למניה בשלושת החודשים האחרונים של 2020. ההכנסות עלו 39% בהשוואה של שנה מול שנה ל-220.3 מיליון דולר, עלייה שמשקפת עלייה בביקוש לפלטפורמה שלה לפיתוח משחקי וידאו.
לשנת 2021 המלאה, יוניטי צופה הכנסות של כ-960 מיליון דולר, אשר יהוו צמיחה של 24%, האטה ניכרת מעלייה של 43% במכירות לשנת 2020.
המניה של יוניטי סופטוור עדיין אטרקטיבית, במידה רבה הודות לביקוש החזק לפלטפורמה שלה ליצירת משחקי וידאו ותוכן דיגיטלי.
3. דראפט-קינגס (DraftKings)
- שיעור ההחזקה של ARK: 0.51%
- קרנות: ARKW, ARKF
- משקל: 0.26%
המניות של דראפט-קינגס (NASDAQ:DKNG) השיגו ביצועים מרשימים ב-12 החודשים האחרונים, הודות לפריחה בהימורי הספורט המקוונים, בעידוד מדיניות הסגרים.
המניה של מפעילת הימורי הספורט מבוסטון, מסצ'וסטס המריאה לא פחות מ-311% מאז הנפקתה לציבור דרך חברת רכש ייעודית (SPAC) ב-24 באפריל.
DKNG הגיעה אתמול לשיא חדש של 70.03 דולר, לפני שננעלה בשער של 68.58 דולר, שנתן לפלטפורמת הימורי הספורט הערכת שווי של כ-25.2 מיליארד דולר.
קרן ARK Fintech Innovation (NYSE:ARKF) רכשה 173,800 מניות של DKNG עם פתיחת החודש ביום שני. בחודש פברואר, הקרנות המשולבות של ARK קנו בסך הכול 1.566 מיליון מניות של חברת הימורי הספורט. כעת מדובר בהחזקה ה-84 בגודלה של ARK, וסביר להניח שהשם יטפס ברשימה בחודשים הקרובים.
דראפט-קינגס דיווחה ב-26 בפברואר על תוצאות כספיות מרשימות ביותר ברבעון הרביעי, עם נהירת האמריקנים לפלטפורמת הימורי הספורט שלה, אחרי שמדינות נוספות הכשירו הימורי ספורט מקוונים.
לדברי החברה, ההכנסות זינקו 146% מהתקופה המקבילה אשתקד, ל-322 מיליון דולר, ועקפו בהרבה את הערכות הקונצנזוס של 233.2 מיליון דולר במכירות.
כסימן לביצועי העסק העיקרי שלה, המספר החודשי הממוצע של לקוחות משלמים ייחודיים זינק ב-44% בהשוואה של שנה מול שנה ל-1.5 מיליון, ואילו ההכנסה הממוצעת למשלם ייחודי חודשי עלתה ב-55% ל-65 דולר.
התוצאות המעודדות הובילו את החברה להעלות את יעד ההכנסות שלה לשנת 2021 לכ-950 מיליון דולר, עלייה מהתחזית הקודמת של 800 מיליון דולר.
באופן כללי, נראה שהחברה ערוכה להמשיך בהגשמת העדיפויות העיקריות שלה, הכוללות כניסה למדינות חדשות בהקדם האפשרי, השקעה במוצרים ובטכנולוגיה כדי להרחיב את ההיצע שלה ורכישה ושימור של לקוחות.