האם נתוני התעסוקה של ארה"ב יתנו דחיפה נוספת לשווקים ? זירה מקומית
המומנטום החיובי בשוק המקומי נמשך על רקע העליות החדות בשווקים הפיננסיים ברחבי העולם. השוק המקומי פתח את השנה בעליות שערים חדות, כאשר מדד ת"א 25 עלה ביותר מ-3% מאז פתיחת השנה החדשה. המדד סגר את אמש באזור 1221 הנקודות. היום המדד צפוי להמשיך את מסעו מעלה אל עבר אזור ההתנגדות הבאה הניצבת ב-1240 הנקודות. הזינוקים בוול סטריט אמורים לתמוך בהמשך העליות. פריצה מעל 1240 תוביל לגל עליות משמעותי יותר אל עבר אזור 1250- 1300 הנקודות.
בזירת המט"ח, צמד הדולר שקל קבע תחתית חדשה באזור 3.7035, מדובר ברמה הנמוכה ביותר שבה ביקר הצמד מאז חודש מאי 2012. הצמד גם נעל מתחת לרמה של 3.71, דבר אשר עלול להפעיל לחץ נוסף על השטר הירוק. היעד הבא שלנו ניצב באזור 3.69. אם הסנטימנט החיובי בשווקים ימשך ונתוני התעסוקה של ארה"ב אשר יפורסמו מחר, יפתיעו לטובה, נוכל לצפות להמשך הירידות של הצמד אל עבר שפלים חדשים. כעת השאלה שמטרידה רבים היא: מתי בנק ישראל יתערב שוב במסחר?. מניסיון העבר אנו למדים כי התערבות של בנק ישראל היא לא עניין של האם תהייה התערבות כזו, אלא מתי ובאיזה היקף היא תתרחש.
זירה בינ"ל
המשקיעים בעולם לא חלמו על פתיחה חלומית שכזו לשנה החדשה. ההסכם שנחתם בין הרפובליקנים לדמוקרטים בשעות האחרונות של השנה שעברה הצית ראלי חסר תקדים בכל רחבי העולם. ההסכם יכלול העלאת מיסים על המשתכרים מעל 400 אלף דולר בשנה לרמה של 40%. אובמה נאלץ להתפשר על מנת להגיע להסכם ( בהצעתו של אובמה העלאת המס הייתה אמורה לחול על כל מי שמשתכר מעל 200 אלף דולר בשנה. אישורו של ההסכם ע"י בית הנבחרים בשעות הבוקר המוקדמות של היום הראשון של השנה, הגביר את לחץ הקניות בשווקים הפיננסיים. המדדים באירופה טיפסו ביותר מ-2% והמדדים בוול סטריט טיפסו בשיעור דומה, להוציא את מדד הנסד"ק אשר בלט עם זינוק של יותר מ-3%. נתוני המקרו המעודדים תרמו את חלקם לעליות. מדד מנהלי הרכש של סקטור היצור בארה"ב הפתיעה לטובה. הנתון רשם קריאה של 50.7 נקודות לעומת 49.5 הנקודות שנרשמו בחודש הקודם. האנליסטים ציפו לקריאה של 50.2 נקודות. מדד מנהלי הרכש של סקטור היצור בבריטניה של קריאה מפתיעה של 51.4 נקודות, הרבה מעל הצפי שעמד על 49.2 הנקודות. מדובר בנתון חיובי ביותר עבור הכלכלה הבריטית שלא מזמן הצליחה לצאת מהמיתון שלה והוא מצביע על כך שסקטור היצור בבריטניה התרחב לראשונה מזה כחצי שנה.
בזירת המט"ח, הדולר הצליח להחזיר מעט מהפסדיו בשעות האחרונות אך עדיין נמצא בעמדה נחותה מול מרבית המטבעות הנסחרים מולו. האירו והפאונד נחלשו משמעותית במהלך הסשיין האמריקני אך מטבעות הסחורות הצליחו לשמור על כוחם מול הדולר. היין רשם את הביצועים הגרועים ביותר מבין המטבעות העיקריים. המטבע היפני ימשיך לספוג הפסדים כל עוד הסנטימנט החיובי בשווקים ימשך ועל רקע נחישותה של הממשלה החדשה לשמור על ין נמוך בכל מחיר.
מה צפוי לנו בהמשך?
יומיים עמוסים באירועי מקרו לפנינו. היום המשקיעים יעקבו בדריכות אחרי פרסום דוח התעסוקה של ADP ואחרי הפרוטוקולים של ישיבת הריבית האחרונה בארה"ב אשר בא הוחלט לבצע הרחבה כמותית נוספת על מנת לתת דחיפה נוספת לכלכלה הגדולה בעולם. המשקיעים ינסו ללכוד רמזים בנוגע למדיניות המוניטרית העתידית של הפד'.
מחר המשקיעים שוב יישאו עיניהם לכיוונה של ארה"ב לקראת פרסום נתוני התעסוקה של חודש דצמבר. מספר המועסקים ללא המגזר החקלאי צפוי להצביע על כך שנוספו למשק כ-135 אלף משרות. בחודש הקודם המשק הצליח לייצר 146 אלף משרות. שיעור האבטלה צפוי להישאר ללא שינוי ברמה של 7.7%.
ניתוח טכני
דולר שקל
USD/ILS
USD/ILS" title="USD/ILS" width="1673" height="698">
ניתוח כללי
- הצמד שבר את אזור ממוצע נע 200 העובר ב-3.71 וקבע תחתית חדשה באזור 3.7035. היעד הבא שלו : התמיכה המשמעותית הניצבת ב-3.69 , אותה סימננו בצבע ירוק.
- שבירה של 3.69 עשויה להוביל להמשך הצלילה של הצמד עד אזור 3.65.
תחזית שלנו לימים הקרובים: ניתן שקול פתיחת פוזיציות שורט בשבירה של 3.71. יעדים: 3.69 , 3.65.
אירו דולר
EUR/USD
EUR/USD" title="EUR/USD" width="1673" height="698">
ניתוח כללי
- האירו אינו מצליח לשמור על מומנטום חיובי וצנח אמש חזרה עד אזור התמיכה המשמעותית הניצבת ב-1.3140. נעילה יומית מתחת לרמה זו עשויה להוביל להמשך הירידות של הצמד אל עבר אזור 1.3030.
- פריצה מעל 1.3310 תכריעה את הכיוון לטובת הקונים.
תחזית שלנו לשבוע הקרוב: בפריצה מעל 1.3310 ניתן לשקול פתיחת פוזיציות לונג לכיוון היעדים הבאים: 1.3345, 1.3450. במקרה של נעילה יומית מתחת ל-1.3140 ניתן לשקול פתיחת פוזיציות שורט אל עבר 1.31, 1.3030.