סקירה יומית 19.1.12

המדדים המובילים בוול סטריט ממשיכים לטפס וקובעים שיאים חדשים, על רקע הודעת קרן המטבע הבינ"ל אשר מתכוונת להגדיל את קווי האשראי שלה בטריליון אירו, בכדי לספק מענה אפקטיבי למדינות עמוסות בחובות, הזקוקות לסיוע חיצוני במטרה לשרוד את המשבר. הכספים אמורים להגיע מרוסיה, סין, יפן ועוד מספר יצואניות נפט. ההסכם בעניין צפוי להיסגר עד ה- 25 לפברואר, במסגרת הפגישה בין שרי האוצר של ה- G20.
הידיעה בעניין הסכם המתגבש בין ממשלת יוון לבין נושיה עודדה אף היא את המשקיעים. על פי הערכות, מחזיקי האג"ח היווניות יסכימו לתספורת של 68% מהחוב. ההסכם צפוי להיסגר בכל רגע, והוא אמור להציל את יוון ממצב של חדלות פירעון, אשר נראה וודאי, במידה ולא תושג הסכמה בין הצדדים.
הורדת תחזית הצמיחה הגלובלית ע"י הבנק העולמי מ- 3.6% ל- 2.5% בלבד לא הצליחה להשפיע על השווקים הפיננסיים. הורדת התחזית באה על רקע משבר החוב באירופה, שהחרפתו עלולה להוביל למשבר פיננסי חמור מזה שנחווה בשנת 2008, לאחר קריסתו של ליהמן ברדרס.
בסיכום יום המסחר, רוב המדדים המובילים בוול סטריט זינקו מעל 1% בהתאמה, להוציא את הדאו גונס אשר הוסיף לערכו 0.78%.
מקרו במרכז:
מדד המחירים ליצרן לחודש דצמבר הצביע על ירידה של 0.1%, בעוד התחזיות ציפו לעלייה חודשית של כ- 0.1%, לעומת עלייה של כ- 0.3% בחודש החולף.

חדשות טובות ממגזר הנדל"ן האמריקני - סקר הקבלנים בארה"ב לחודש ינואר, הפתיע לטובה עם עליה של 4 נקודות לקריאה של 25 נקודות, לעומת הצפי שעמד על עליה של נקודה אחת בלבד.
נתוני התעסוקה של אוסטרליה אכזבו מעט את המשקיעים, אשר ציפו דווקא לשיפור בסקטור בחודש דצמבר. על פי הנתון, המשק האוסטרלי איבד עוד 29,300 משרות אחרי 7,500 משרות שאיבד בחודש קודם. האנליסטים ציפו לתוספת של כ- 10,000 משרות ובשל כך, נחלש הדולר האוסטרלי מייד לאחר פרסום הנתון. שיעור האבטלה ירד ב- 0.1% ל- 5.2% בניגוד לתחזית שעמדו על 5.3%.
מוקדם יותר אמש התפרסמו נתוני התעסוקה של בריטניה אשר הצביעו על עליה בשיעור האבטלה ל- 8.4% - הרמה הגבוהה ביותר מאז 1995.
גזרת המט"ח והסחורות
האירו קיבל רוח גבית אחרי הודעתה הדרמטית של קרן המטבע הבינ"ל. השטר האירופאי בחן את אזור ההתנגדות המשמעותית הניצבת בנק' 1.2860.
הפאונד הצליח לסגור מעל 1.54 מול עמיתו האמריקני, למרות נתוני התעסוקה המאכזבים.
הדולר האוסטרלי נסחר בכבדות עם נטייה להחלשות, לאחר פרסום נתוני התעסוקה הקשים.
הדולר הקנדי עשה צעד נוסף בדרך לבחון את אזור השקילות מול הדולר האמריקני.
בסטור הסחורות, הנפט ממשיך צפונה על רקע הסנטימנט החיובי בשווקים. כעת נסחר באזור 102 דולר לחבית.
הזהב ממשיך להיאבק עם ממוצע נע 200, העובר באזור 1662 דולר לאונקיה. נעילה מעל רמה זו ומעל קו המגמה היורד, העובר באזור 1695, יהוו טריגר להמשך ההתחזקות של המתכת היקרה, אל עבר אזור השיא האחרון.

מה צפוי בהמשך השבוע ?
התנודתיות הרבה בשווקים צפויה להימשך גם ביומיים האחרונים של השבוע. יהיה מעניין לראות האם התיאבון לסיכון ימשך גם בימים אלו. המשך השיחות בין הממשל היווני לבין מחזיקי האג"ח ימשוך את מלוא תשומת ליבם של המשקיעים בעולם, אשר יגיבו בהתאם להתפתחויות בין הצדדים.
במישור המקרו - מספר דורשי העבודה החדשים בארה"ב, מדד המחירים לצרכן בארה"ב ובקנדה ומספר נתונים מתחום הנדל"ן האמריקני, יעמדו במוקד.
מספר דורשי עבודה החדשים עלול לעבור את המחסום הפסיכולוגי של 400 אלף דורשי עבודה חדשים, אחרי שבשבוע קודם הנתון זינק ל- 399 דורשים חדשים. במידה ותרחיש זה אכן יתממש, נוכל לצפות לאכזבה גדולה בקרב המשקיעים.
מדדי המחירים לצרכן צפויים להעיד על המשך ההתמתנות של האינפלציה בקנדה ובארה"ב. נתון זה לא משפיע בד"כ על השווקים הפיננסיים.
בתחום הנדל"ן, היתרי הבנייה והתחלות הבנייה, יחד עם נתון מכירות הבתים הנמצאים בתהליכי בנייה, צפויים להעיד על המשך ההתאוששות באחד הסקטורים החבוטים ביותר בארה"ב.
בזירת המט"ח חשוב לעקוב אחר הנעילה השבועית בצמד הסחיר ביותר בעולם: האירו-דולר. נעילה מעל 1.2860, עשויה להוביל לזינוק חד בדומה לזה שראינו בתחילת השנה הקודמת, כאשר הצמד בחן את הרמה הזו וממנה יצא למסע ארוך במשך מספר חודשים ובסיומו נקבעה הפסגה המשמעותית האחרונה בנק' 1.4939.




ניתוח טכני
דולר–שקל
גרף יומי


ניתוח כללי
- הצמד שבר אמש את טווח המחירים בין 3.8140-3.8620 ובחן את ממוצע נע 34.
- יתכן כי הצמד ינסה לבחון את אזור התמיכה שנשבר בנק' 3.8140. במידה ורמה זו תהפוך להתנגדות, נוכל לצפות להמשך שורט עד אזור 3.77 לפחות.
- פריצה מעל 3.8140, עשויה להוביל להמשך עליות עד אזור 3.8620.
- הממוצעים הנעים משופעים כלפי מעלה, דבר אשר תומך בהמשך העליות.


רמות משמעותיות
התנגדות 2: 3.8620
התנגדות 1: 3.8140
ספוט: 3.8042
תמיכה 1: 3.7980
תמיכה 2: 3.7700

תחזית לימים הקרובים: ניטראלי, סיכוי להמשך שורט. תרחיש דובי: ניתן לשקול הצטרפות למהלך ירידות בשבירה של 3.7980. יעדים: 3.77, 3.73, יעד נוסף פתוח. תרחיש שוורי: ניתן לשקול כניסה חזרה לעסקאות לונג בפריצה מעל 3.8140. יעדים: 3.85, 3.90, יעד נוסף פתוח.

אירו – דולר
גרף 4 שעות



ניתוח כללי
- מסע ההתאוששות של האירו נמשך זה היום השלישי ברציפות . כעת נסחר בסמוך להתנגדות המשמעותית הניצבת בנק 1.2860 . פריצה של רמה זו עשויה להוביל לזינוק בצמד עד לאזור 1.2950 .
- כישלון פריצה + היווצרות של תבנית דובית יהוו טריגר לפתיחת פוזיציות שורט לכיוון 1.2630 .
- שבירה של התחתית האחרונה עשויה להוביל לצניחתו של הצמד עד לאזור 1.25 .
- הממוצעים הקצרים משופעים כלפי מעלה והצמד נסחר מעליהם , דבר אשר תומך בהמשך העליות .
רמות משמעותיות
התנגדות 2: 1.3150
התנגדות 1: 1.2950
ספוט: 1.2860
תמיכה 1: 1.2660
תמיכה 2: 1.2500
תחזית לימים הקרובים : ניטראלי , סיכוי להמשך לונג . בגדול נראה כי האירו ימשיך את מסעו צפונה אך הרגישות באירופה מונעת מאיתנו להצטרף לגל העליות הצפוי בשלב זה. ניתן לשקול כניסה לעסקת שורט בכישלון פריצה של 1.2860 + היווצרות של תבנית דובית . יעדים:1.2700 , 1.2550 , יעד נוסף פתוח .
דולר אוסטרלי – דולר אמריקני
גרף יומי

גרף 4 שעות


ניתוח כללי
- בגרף היומי ניתן לראות שהצמד נגע בקו המגמה היורד אך לא הצליח לסגור מעל הקו .
- הצמד בוחן בשעה זו את אזור התמיכה ההיסטורית בנק 1.0377 , אזור שבו עובר ממוצע נע 200 . נעילה יומית מתחת לרמה זו תאותת על שינוי כיוון אפשרי .
- מתנדים : ניתן להבחין בסטיות הדוביות שנוצרו בסטוכסטי ובמומנטום .
- פריצה ונעילה מעל קו המגמה היורד , יהווה איתות כניסה ללונג לכיוון אזור ההתנגדות הבאה הניצבת בנק 1.0750 .
- בגרף 4 שעות ניתן לראות את הפסגה הכפולה שנוצרה באזור 1.0430 . כמוכן ניתן להבחין בשתי תבניות דוביות – "כוכב נופל " + ו"כוכב ערב " .
- שבירה של 1.0360 עשויה להוציא לפועל מהלך ירידות משמעותי .


רמות משמעותיות
התנגדות 2: 1.0750
התנגדות 1: 1.0430
ספוט: 1.0385
תמיכה 1: 1.0380
תמיכה 2: 1.0250

תחזית לימים הקרובים : מעקב אחרי הפריצה של 1.0377 , יתכן כי זו הייתה פריצת שווא . תרחיש שוורי: ניתן לשקול פתיחה של פוזיציות לונג רק במידה והצמד יצליח לסגור מחיר מעל קו המגמה היורד . יעדים: 1.0550, 1.07 , יעד נוסף פתוח. תרחיש דובי: בשבירה של 1.0340 , נוכל לשקול פתיחה של פוזיציות שורט . יעדים: 1.0280 , יעד נוסף פתוח .

זהב
גרף 4 שעות


ניתוח כללי
- הזהב בנה פסגה כפולה באזור 1665 , מתחת לממוצע נע 200 .
- שבירה של התחתית האחרונה באזור 1643 יהווה טריגר לפתיחת פוזיציות שורט .
- פריצה ונעילה מעל 1665 עשויה להזניק את המתכת היקרה עד אזור השיא האחרון אשר נקבע מעל 1900 דולר לאונקיה .
- המומנטום בירידה .
- מתנד הסטוכסטי קרוב לתת איתות דובי ( סטייה ) .

רמות משמעותיות
התנגדות 2: 1750
התנגדות 1: 1665
ספוט: 1655
תמיכה 1: 1643
תמיכה 2: 1625

תחזית לימים הקרובים: מהלך שורט עומד מעבר לפינה ? תרחיש דובי : ניתן לשקול פתיחה של פוזיציות שורט בשבירה של 1643 . יעדים: 1630 , 1580 , יעד נוסף פתוח . תרחיש שוורי : בנעילה יומית מעל 1665 , ניתן לשקול כניסה מחדש לפוזיציות לונג .
יעדים: 1750 , 1900 , יעד נוסף פתוח .