ביום שלישי, ג'יי פי מורגן צ'ייס ביצעה התאמה קלה במחיר היעד של Casey's General Stores (NASDAQ:CASY), והעלתה אותו ל-338.00 דולר מהמחיר הקודם של 337.00 דולר. למרות העלאת מחיר היעד, החברה שמרה על דירוג הגרעה למניה. ההתאמה מגיעה לקראת פרסום תוצאות הרבעון השני של שנת הכספים 2025 של החברה, כאשר האנליסט קבע תחזית רווח למניה של 4.10 דולר, שהיא נמוכה מהערכת הקונצנזוס של 4.30 דולר. באופן דומה, תחזית הרווח לפני ריבית, מסים, פחת והפחתות (EBITDA) של ג'יי פי מורגן צ'ייס עומדת על 311 מיליון דולר, גם היא נמוכה מציפיות השוק של 325 מיליון דולר.
בתצפית לקראת פרסום הדוחות, האנליסט הדגיש מספר מדדים מרכזיים, כולל מרג'ין דלק מודל של 40.0 סנט לגלון, בהתאם להודעה לעיתונות של החברה מתחילת נובמבר. זהו ירידה קטנה מ-40.7 סנט ברבעון הראשון. בנוסף, הדוח צופה עלייה של 0.2% בגלונים בחנויות זהות בהשוואה לשנה שעברה. הניתוח גם חוזה צמיחה של 3.3% במכירות פנימיות בחנויות זהות.
מגזר המכולת של Casey's General Stores צפוי לראות עלייה של 2.4% במכירות בחנויות זהות (SSS) עם מרג'ין יחידה ברוטו של 35.0%, שהוא ירידה קטנה בהשוואה לרבעון הראשון של שנת הכספים 2025 אך עלייה מהרבעון השני של שנת הכספים 2024. במחלקת המזון המוכן, ה-SSS צפוי לצמוח ב-5.4%, עם מרג'ין יחידה של 58.5%, שהוא ירידה קטנה בהשוואה לשנה שעברה עקב עלייה בעלויות הגבינה.
הוצאות תפעוליות צפויות להיות כ-626 מיליון דולר, המסמנות עלייה של כ-8.0% בהשוואה לשנה שעברה, הכוללות חלק מההוצאות הקשורות לרכישה של Fikes שהושלמה ברבעון השלישי, כפי שנדון בשיחת הרווחים של הרבעון הראשון. ג'יי פי מורגן צ'ייס גם חוזה תזרים מזומנים חופשי מפעילות (CFO) של 298 מיליון דולר והוצאות הוניות (capex) של 141 מיליון דולר, המביאים לתזרים מזומנים חופשי (FCF) של 157 מיליון דולר. האנליסט לא צופה רכישות עצמיות של מניות ברבעון, ומייחס זאת להשפעה הפיננסית של רכישת Fikes.
בחדשות אחרות לאחרונה, Casey's General Stores ראתה התפתחויות משמעותיות, כולל ביצועים פיננסיים ויוזמות צמיחה אסטרטגיות. החברה דיווחה על עלייה של 7% ברווח המדולל למניה ל-4.83 דולר, עלייה של 6% ברווח הנקי ל-180 מיליון דולר, ושיפור של 9% ב-EBITDA, שהגיע ל-346 מיליון דולר ברבעון הראשון של שנת הכספים 2025. Casey's גם דיווחה על מרג'ין דלק צפוי של כ-40 סנט לגלון ברבעון השני.
Casey's General Stores השלימה את רכישת Fikes Wholesale, הבעלים של CEFCO Convenience Stores, המסמנת את הרכישה הגדולה ביותר בהיסטוריה של החברה. הרחבה זו הוסיפה 198 חנויות לפעילות של Casey's, מה שהביא את הסך הכולל לכ-2,900.
בנוגע לסקירות אנליסטים, Deutsche Bank שמרה על דירוג קנייה למניות Casey's והעלתה את מחיר היעד במעט מ-451.00 דולר ל-454.00 דולר. ג'יי פי מורגן צ'ייס, מצד שני, הורידה את דירוג המניה של Casey's מניטרלי להגרעה עקב לחץ פוטנציאלי על מרג'ין המזון המוכן מעלויות גבינה עולות. Evercore ISI העלתה את מחיר היעד של מניות Casey's מ-435 דולר ל-440 דולר, תוך שמירה על דירוג ביצועים עודפים למניה.
תובנות InvestingPro
כדי להשלים את הניתוח של ג'יי פי מורגן צ'ייס על Casey's General Stores (NASDAQ:CASY), נתונים עדכניים מ-InvestingPro מספקים פרספקטיבה נוספת על המצב הפיננסי וביצועי השוק של החברה. למרות דירוג ההגרעה של ג'יי פי מורגן צ'ייס, מניית CASY הראתה מומנטום חזק, נסחרת קרוב לשיא השנתי שלה עם תשואה כוללת מרשימה של 48.07% מתחילת השנה, נכון לנתונים האחרונים.
טיפים של InvestingPro מדגישים ש-Casey's העלתה את הדיבידנד שלה במשך 25 שנים רצופות, מה שמדגים מחויבות לתשואות לבעלי המניות. זה ראוי לציון במיוחד בהתחשב ברמת החוב המתונה של החברה, כפי שצוין בטיפ נוסף של InvestingPro. גורמים אלה עשויים לספק ביטחון מסוים למשקיעים לאור העמדה הזהירה של ג'יי פי מורגן צ'ייס.
עם זאת, חשוב לציין ש-CASY נסחרת במכפיל רווח גבוה של 29.61 ביחס לצמיחת הרווחים הקרובה שלה, מה שמתיישב עם התחזית השמרנית של ג'יי פי מורגן צ'ייס. יחס ה-PEG של 2.59 מרמז עוד יותר שהמניה עשויה להיות מוערכת ביתר בהשוואה לפוטנציאל הצמיחה שלה.
למשקיעים המחפשים ניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 7 טיפים נוספים שעשויים לספק תובנות בעלות ערך לגבי הבריאות הפיננסית והמעמד בשוק של Casey's General Stores.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.