לונדון - VivoPower International PLC (NASDAQ:VVPR), ספקית פתרונות אנרגיה בת-קיימא, הודיעה על סגירה מוצלחת של הנפקת ה-F-1 שלה, שהסתיימה לאחר שעות המסחר ביום שני. החברה הנפיקה 3,200,000 מניות רגילות למשקיעים מוסדיים, וגייסה כ-4 מיליון דולר בתקבולים ברוטו.
ההון שגויס מהנפקה זו יוקצה בעיקר לצמצום החוב של החברה ולמימון מלאי לצורך מילוי הזמנות לקוחות. המעבר האסטרטגי של VivoPower למודל עסקי קל הון הפחית משמעותית את דרישות המימון שלה, מכיוון שאין לה עוד צורך להשקיע במתקני הרכבה וייצור. שינוי זה מאפשר לחברה לנצל ביתר יעילות את שרשרת האספקה האסטרטגית שלה ברחבי אסיה.
ההנפקה נוהלה על ידי Chardan, ששימשה כסוכן ההנפקה הבלעדי. ניירות הערך הוצעו בהתאם להודעת רישום על טופס F-1 שהוגשה לרשות ניירות ערך האמריקאית (SEC) ב-26.07.2024, והוכרזה כאפקטיווית ב-29.08.2024. התשקיף הסופי הוגש ל-SEC ב-19.09.2024, וזמין באתר ה-SEC.
VivoPower, שנוסדה ב-2014 ונסחרת בנאסד"ק מאז 2016, פועלת כחברת B Corporation, המתמקדת בפתרונות חשמליים ליישומי צי מותאמים אישית, כולל כלי רכב לשטח ולכביש. החברה מציעה גם פתרונות מימון, טעינה, סוללות ומיקרו-גריד לתמיכה במטרתה העיקרית לספק פתרונות דה-קרבוניזציה מוכנים לשימוש המסייעים ללקוחות להתקדם לעבר סטטוס פחמן נטו אפס. ל-VivoPower יש נוכחות במספר מדינות, כולל אוסטרליה, קנדה, הולנד, בריטניה, ארצות הברית, הפיליפינים ואיחוד האמירויות הערביות.
הודעה לעיתונות זו היא הבסיס לדוח הנוכחי ואינה מהווה הצעה למכור או שידול להצעה לקנות ניירות ערך כלשהם. יתר על כן, לא תתבצע מכירה של ניירות ערך אלה בתחומי שיפוט שבהם הצעה, שידול או מכירה כזו תהיה בלתי חוקית לפני רישום או הכשרה על פי דיני ניירות ערך של אותו תחום שיפוט. המידע שסופק הוא עובדתי, והחברה לא אישרה טענות כלשהן שנעשו בדוח זה.
בחדשות אחרות לאחרונה, VivoPower International Plc ו-Future Automotive Solutions and Technologies (FAST) הודיעו על הסכם אסטרטגי למיזוג, במטרה למנף את יוזמות האנרגיה הנקייה של בריטניה. המיזוג המוצע מעריך את הישות המשולבת ב-1.13 ביליון דולר, כאשר בעלי המניות של VivoPower ו-FAST יחזיקו ב-49% ו-51% בהתאמה. התפתחויות אחרונות אלה הן חלק ממגמה רחבה יותר של השקעה מוגברת במגזר המעבר לאנרגיה נקייה בבריטניה, כפי שדווח על ידי Bloomberg New Energy Finance.
בעדכונים פיננסיים, VivoPower דיווחה על ירידה של 22% בהכנסות המאוחדות השנתיות ל-11.8 מיליון דולר לשנת הכספים שהסתיימה ב-30 ביוני 2024. למרות הירידה בהכנסות, הרווח הגולמי מפעילויות נמשכות עלה ל-1.6 מיליון דולר, לעומת הפסד גולמי של 2.3 מיליון דולר בשנה הקודמת. החברה דיווחה גם על הפסד נקי בסיסי לאחר מס של 25.1 מיליון דולר, כאשר הרווח למניה ירד ל-(8.01) דולר.
בהתפתחות משמעותית נוספת, חברת הבת של VivoPower, Tembo E-LV, ו-Cactus Acquisition Corp. 1 Limited הסכימו על שילוב עסקי המעריך את העסק המשולב ב-904 מיליון דולר. אם יושלם, מיזוג זה יביא לכך ש-Tembo תהפוך לחברה נסחרת בנפרד ב-NASDAQ, כאשר צפוי ש-VivoPower תישאר בעלת המניות העיקרית. זאת בעקבות המעבר האסטרטגי של VivoPower לכיוון פתרונות רכב חשמלי ואנרגיה בת-קיימא, כפי שהודגם במכירת Kenshaw Electrical, יחידה עסקית של Critical Power, תמורת כ-5.0 מיליון דולר אוסטרלי.
תובנות InvestingPro
הנפקת ה-F-1 האחרונה של VivoPower International מגיעה בזמן קריטי לחברה, כפי שמתגלה מנתוני InvestingPro וטיפים. שווי השוק של החברה עומד על 4.53 מיליון דולר בלבד, המשקף את מצבה הפיננסי הנוכחי. גיוס ההון הזה של כ-4 מיליון דולר הוא משמעותי, כמעט מכפיל את שווי השוק של החברה.
טיפים של InvestingPro מדגישים ש-VivoPower "פועלת עם נטל חוב משמעותי" ו"עלולה להתקשות בביצוע תשלומי ריבית על החוב". תובנות אלה מדגישות את חשיבות ההחלטה של החברה להקצות חלק מההון שגויס לצמצום החוב. הטיפ המציין ש-VivoPower "שורפת מזומנים במהירות" מדגיש עוד יותר את העיתוי המתאים של הנפקה זו.
למרות אתגרים אלה, ישנם כמה סימנים חיוביים. טיפ של InvestingPro מציין ש"אנליסטים צופים צמיחה במכירות בשנה הנוכחית", מה שמתיישב עם תוכנית החברה להשתמש בחלק מהתקבולים למימון מלאי להזמנות לקוחות. זה עשוי לעזור לשפר את ההכנסות של VivoPower, שעמדו על 12.24 מיליון דולר ב-12 החודשים האחרונים נכון לרבעון השני של 2024, על פי נתוני InvestingPro.
עם זאת, על המשקיעים להיות מודעים לכך שהמניה "ירדה משמעותית במהלך השנה האחרונה", עם תשואה כוללת של -72.11% בשנה האחרונה. החברה גם "אינה רווחית ב-12 החודשים האחרונים", מה שמסביר את יחס ה-P/E השלילי של -0.31.
לניתוח מקיף יותר, InvestingPro מציע 18 טיפים נוספים עבור VivoPower International, המספקים למשקיעים הבנה עמוקה יותר של הבריאות הפיננסית ומעמדה בשוק של החברה.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.