Investing.com — ביום שישי, אוורקור ISI ביצעה התאמה חיובית לתחזית הפיננסית של טקסס רודהאוס, והעלתה את יעד המחיר של רשת המסעדות מ-185 דולר ל-190 דולר תוך שמירה על דירוג "ביצוע עודף" למניה. אנליסטים של החברה ציינו היפרעות חזקה במכירות ובתנועת הלקוחות, למרות אתגרים אחרונים כמו תנאי מזג אוויר קשים וחששות בריאותיים. החברה, המוערכת כעת ב-11.46 ביליון דולר, הפגינה בריאות פיננסית חזקה עם ציון פיוטרוסקי מושלם של 9, לפי נתוני InvestingPro, מה שמרמז על יעילות תפעולית ויציבות פיננסית חזקות.
החברה חוותה התאוששות משמעותית עם צמיחה במכירות בחנויות זהות (SSS) של 5% במהלך חמשת השבועות הראשונים של הרבעון השני, שכללה עלייה בתנועה של 3.1%. ביצוע זה הגיע למרות השוואה קשה מהשנה הקודמת והשפעה של 50 נקודות בסיס מהזזת חג הפסחא. המומנטום החזק במכירות מתבסס על צמיחת ההכנסות המרשימה של טקסס רודהאוס בשיעור של 15.09% ב-12 החודשים האחרונים, עם הכנסות כוללות שהגיעו ל-5.5 ביליון דולר. תחזית הרווח למניה הבלתי משתנה של אוורקור ISI לשנת 2025 של 6.53 דולר משקפת ציפייה להמשך צמיחת SSS, שכעת צפויה להיות 5% מהרבעון השני לרבעון הרביעי, מעט גבוהה יותר מממוצע הקונצנזוס של 4.5%.
עם זאת, תחזית המכירות החיובית הזו מתמתנת במקצת על ידי הציפייה לעליית האינפלציה בשכר ובסחורות, וכן על ידי הגישה השמרנית של החברה לתמחור. כתוצאה מכך, תחזית המרג’ין של המסעדות לשנת 2025 הותאמה מעט כלפי מטה, מ-16.5% ל-16.2%, שהיא מתחת לאומדן הקונצנזוס של 16.8% ומייצגת ירידה של 90 נקודות בסיס בהשוואה לשנה הקודמת. נתוני InvestingPro מגלים כי מרג’ין הרווח הגולמי הנוכחי של החברה עומד על 18.56%, המשקף את לחצי העלויות המתמשכים הללו. לתובנות עמוקות יותר לגבי מגמות המרג’ין של טקסס רודהאוס וניתוח פיננסי מקיף, משקיעים יכולים לגשת לדוח המחקר המפורט של Pro, הזמין בלעדית לחותמי InvestingPro.
למרות לחצי העלויות הללו, טקסס רודהאוס הצליחה להאיץ את צמיחת התנועה מבלי להזדקק למבצעי ערך או לפרסומות תפריט חדשות, צוואה לעוצמה של המותג שלה בתקופה של אמון צרכנים מתנדנד. ההתאמה ביעד המחיר ל-190 דולר מיוחסת לצמיחת התנועה החזקה הזו ולהכרה בתת-הרווחיות הנוכחית של החברה.
במבט קדימה לשנת 2026, אוורקור ISI צופה רווח למניה של 7.38 דולר, המסמן עלייה של 13% בהשוואה לשנה הקודמת, אם כי זה מעט מתחת לאומדן הקונצנזוס של 7.66 דולר. התחזית מניחה המשך לחץ על עלויות המזון, במיוחד בשר בקר, שעלול לשמור על מרג’ין המסעדות ב-16.2%, עדיין מתחת ליעד ארוך הטווח של 17%-18%. למרות אתגרים אלה, ניתוח InvestingPro מצביע על כך שטקסס רודהאוס נסחרת ביחס P/E אטרקטיבי ביחס לפוטנציאל צמיחת הרווחים שלה בטווח הקצר, עם 12 ProTips נוספים הזמינים לחותמים המספקים תובנות עמוקות יותר לגבי הערכת השווי ותחזיות הצמיחה של החברה. הכפולה החדשה של היעד של 26 פעמים הרווח למניה המוערך לשנת 2026 נוטה לקצה הגבוה יותר של הטווח ההיסטורי ומכירה בפוטנציאל להרחבת המרג’ין. אם החברה תשיג מרג’ין של 17.5% בטווח היעד ארוך הטווח עד שנת 2026, זה עשוי לרמז על רווח למניה של 8.60 דולר, שהוא 16% מעל האומדן הנוכחי שסיפקה אוורקור ISI.
בחדשות אחרות לאחרונה, טקסס רודהאוס דיווחה על תוצאותיה הפיננסיות לרבעון הראשון של 2025, שהראו ביצוע מעורב. הרווח למניה של החברה היה 1.70 דולר, נמוך מהתחזית של 1.80 דולר. למרות זאת, ההכנסות של טקסס רודהאוס עמדו בציפיות, והגיעו ל-1.45 ביליון דולר, עלייה של 9.6% בהשוואה לשנה הקודמת. החברה חוותה עלייה של 3.5% במכירות בחנויות זהות, עם עלייה של 1.1% בתנועת הלקוחות. עם זאת, אתגרים כמו ירידה במרג’ין המסעדות ועלייה בעלויות השפיעו על הרווחיות הכוללת. תחזית החברה לעתיד כוללת תחזיות רווח למניה של 1.91 דולר לרבעון השני של 2025 ו-1.45 דולר לרבעון השלישי של 2025, עם תחזיות הכנסות של 1.48 ביליון דולר לרבעון השני של 2025. צפוי כי האינפלציה בסחורות ובעלויות העבודה תימשך, עם הנחיה שנתית לאינפלציית סחורות של כ-4% ואינפלציית שכר של 4-5%. טקסס רודהאוס גם מתכננת לפתוח כ-30 מסעדות בבעלות החברה השנה, המשקפות מאמצי התרחבות מתמשכים.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.