ביום חמישי, מורגן סטנלי עדכנה את עמדתה לגבי מניות דאטה-דוג (NASDAQ:DDOG), והורידה את דירוג המניה מ-Overweight ל-Equal-weight, תוך שמירה על מחיר יעד של 143.00 דולר. אנליסטים של החברה ציינו תרחיש סיכון-תגמול מאוזן יותר כסיבה לשינוי בדירוג, וציינו כי מניות החברה נסחרות כעת קרוב ליעד שנקבע.
דאטה-דוג זכתה להכרה על המעבר שלה ממערכת התרעות למערכת פעולה, תוך התרחבות לתחומי אבטחת ענן וניהול שירותי ענן. התפתחות זו מייצגת הזדמנות שוק משמעותית, שעשויה להיות שווה יותר מ-100 ביליון דולר עד 2027. למרות תחזית מבטיחה זו, מורגן סטנלי מאמינה כי העתיד המיידי מציג תמהיל מאוזן יותר של פוטנציאל עלייה וסיכונים.
החברה הדגישה מספר גורמים שהשפיעו על החלטתם. אלה כוללים את האפשרות שתחזית צמיחת ההכנסות הראשונית של דאטה-דוג לשנת הכספים 2025 עשויה להיות מעט מתחת לקונצנזוס. בנוסף, ייתכן שתהיה האטה זמנית בצמיחת ההכנסות לטווח הנמוך של 20% כאשר לקוחות ה-AI המקוריים של דאטה-דוג יתחילו לייעל את הוצאותיהם. יתר על כן, ההערכה, המבוססת על כ-13 פעמים מכירות CY26 וכ-43 פעמים תזרים מזומנים חופשי CY26, נחשבת הוגנת בהתחשב בצמיחת הכנסות של 20% נמוכים וצמיחת תזרים מזומנים חופשי של 20% נמוכים עד CY26.
הערכת מורגן סטנלי משקפת אופטימיות זהירה לגבי הפוטנציאל ארוך הטווח של דאטה-דוג, מתונה על ידי השקפה לטווח הקרוב הצופה מסלול צמיחה מתון יותר והערכה הוגנת נוכחית. אנליסטים של החברה שומרים על מחיר היעד שלהם, מה שמרמז על כך שהם עדיין רואים ערך במניה ברמות הנוכחיות אך ממליצים על עמדה ניטרלית יותר בהמשך.
מאמר זה נוצר ותורגם בתמיכת AI ונבדק על ידי עורך. לקבלת מידע נוסף, עיין בתנאים והתניות שלנו.